- Золото остается под давлением, поскольку трейдеры отходят в сторону в преддверии решения FOMC.
- Умеренное снижение USD поддерживает сырьевой товар, хотя потенциал роста, похоже, ограничен.
- Восстановление цен на нефть возрождает опасения по поводу инфляции, усиливает ожидания повышения ставки ФРС и ограничивает рост драгоценного металла.
Золото (XAU/USD) входит в фазу медвежьей консолидации после того, как в ходе азиатской сессии в среду опустилось к более чем недельному минимуму, хотя и удерживается выше психологической отметки $4 000. Более мягкий тон вокруг доллара США (USD) оказывает некоторую поддержку драгоценному металлу. Однако новая эскалация напряженности между США и Ираном должна ограничить снижение доллара США. Кроме того, трейдеры могут предпочесть дождаться итогов двухдневного заседания FOMC, чтобы получить больше сигналов о траектории процентных ставок в США, что повлияет на спрос на USD и придаст некоторый значимый импульс недоходному желтому металлу.
В последних событиях, связанных с кризисом на Ближнем Востоке, Корпус стражей исламской революции Ирана (IRGC) поздно вечером во вторник нанес неожиданный удар и атаковал силы США на Ближнем Востоке несколькими баллистическими ракетами. Все иранские ракеты были успешно перехвачены, сообщил Центральное командование США (Centcom) в публикации на X, добавив, что силы США сохраняют бдительность и находятся в высокой степени готовности. В последующем заявлении Centcom сообщил, что силы США и Саудовской Аравии нанесли удары по нескольким объектам террористической логистики и оружия на востоке Ирака, ответив на более чем 30 атак беспилотников за последние три дня со стороны поддерживаемых Ираном террористов.
Между тем президент Дональд Трамп вновь предупредил, что США вернутся к жестким военным действиям против Ирана и нанесут удары по ключевой иранской инфраструктуре, если дипломатические усилия не приведут к быстрому урегулированию кризиса. Это сохраняет в игре геополитическую премию за риск и должно поддерживать безопасный USD. Вдобавок к этому опасения по поводу значительных перебоев в глобальных поставках энергоносителей вызывают резкое восстановление цен на сырую нефть, возрождая опасения по поводу инфляции и усиливая ожидания как минимум одного повышения процентной ставки со стороны центрального банка США. Поддерживаемые Ираном йеменские хуситы выпустили ракеты по саудовскому нефтяному танкеру за нарушение запрета на морское судоходство, введенного в отношении саудовских судов.
Это происходит на фоне противостояния США и Ирана вокруг Ормузского пролива и помогает ценам на сырую нефть заметно восстановиться после более чем двухнедельного минимума, достигнутого во вторник. Фундаментальный фон подтверждает краткосрочный позитивный прогноз по USD, что требует осторожности перед открытием позиций на любое значимое укрепление цены на золото.
Дневной график XAU/USD
Технический анализ: медвежья конфигурация золота подкрепляет аргументы в пользу дальнейшего снижения в ближайшей перспективе
Недавнее ценовое движение в диапазоне с 19 июня можно отнести к медвежьей фазе консолидации на фоне прорыва ниже технически значимой 200-дневной простой скользящей средней (SMA). Более того, широкий разрыв между спотом и этой долгосрочной SMA указывает на то, что более широкий тренд по-прежнему находится под давлением, несмотря на некоторую недавнюю стабилизацию.
Между тем индекс относительной силы (RSI) колеблется около 43 и удерживает моментум в слегка негативной зоне. При этом индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) немного повышается и намекает на осторожную попытку восстановления в рамках все еще подавленной структуры. Таким образом, любая попытка восстановления, вероятно, по-прежнему будет сталкиваться с непосредственным препятствием вблизи уровня $4 050.
Выше, верхняя граница торгового диапазона в районе $4 200 должна выступать в качестве ключевого барьера, который необходимо преодолеть. Для ослабления более широкого медвежьего уклона и открытия пути к более устойчивому росту к 200-дневной SMA на уровне $4 493,65 потребуется дневное закрытие выше этой отметки.
С точки зрения снижения, отметка $4 000, за которой следует область $3 965, или нижняя граница торгового диапазона, могут предложить некоторую поддержку сырью. Тем не менее, пара XAU/USD остается уязвимой к дальнейшему снижению, если покупатели не смогут сформировать базу выше указанных уровней поддержки.
(Технический анализ этой статьи был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
ФРС - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD растет на фоне снижения доллара США в преддверии решения ФРС по политике
Пара EUR/USD удерживает позиции второй день подряд, торгуясь около 1,1390 в ходе азиатской сессии в среду. Доллар США испытывает трудности против евро, поскольку инвесторы внимательно следят за предстоящим решением Федеральной резервной системы, где ожидается, что центральный банк оставит процентные ставки без изменений.
WTI отскакивает от двухнедельного минимума, активно покупается в районе $81,50 на фоне рисков, связанных с Ираном
West Texas Intermediate – эталонный сорт американской сырой нефти – набирает сильную положительную динамику на азиатской сессии в среду, прерывая трехдневную полосу снижения до более чем двухнедельного минимума, достигнутого накануне. В настоящее время сырьевой актив торгуется около $81,50, прибавляя почти 4% за день на фоне риска возобновления боевых действий между США и Ираном.
Золото смотрит на ФРС в ожидании следующего крупного движения
Золото пытается слабо отскочить от шестидневных минимумов вблизи $4 000 на азиатских торгах в среду, ожидая решения Федеральной резервной системы США по монетарной политике, чтобы определить следующий крупный ход.
GBP/USD укрепляется, поскольку доллар США испытывает трудности в преддверии решения ФРС
Пара GBP/USD растет после внутридневного флэта предыдущего дня, торгуясь в районе 1,3300 в ходе азиатской сессии в среду. Валютная пара укрепляется, так как доллар США испытывает трудности на фоне предстоящего решения Федеральной резервной системы по монетарной политике.
Вот что нужно знать на среду, 29 июля:
Доллар США (USD) торгуется немного ниже во вторник, поскольку инвесторы сокращают часть экспозиции в преддверии объявления Федеральной резервной системы (ФРС) по монетарной политике в среду. Тем не менее, доллар США остается близок к своему недавнему месячному максимуму, поскольку рынки продолжают рассматривать возможность неожиданного повышения процентной ставки. Более слабые данные по потребительскому доверию в США также ограничивают спрос на валюту