FxPro
FxPro Financial Services Limited
В четверг вернулось давление на рынки, вызвав 3.5% обвал Nasdaq во главе с высокотехнологическими компаниями, а также отбросив S&P500 на 2.5% и Dow Jones на 1.75%. Золото переписало минимумы за 8 месяцев, и в пятницу утром торгуется по $1760. Давление на рынках акций и золота вызвано продолжающейся распродажей на долговых рынках, где доходность 10-летних американских гособлигаций превышала вчера 1.6%.
Рост доходностей на долговых рынках США, Европы и Японии заметно снижает привлекательность рисковых активов. Особенно резкий удар вчера пришелся на валюты и рынки развивающихся стран: мексиканский песо, южноафриканский ранд и турецкая лира теряли более 3% внутри дня.
Сырьевые валюты развитых стран не сумели закрепиться выше значимых круглых уровней против доллара: AUDUSD отброшена до 0.7820 после ухода выше 0.8000, а USDCAD торгуется у 1.2620 после обновления 3-летних минимумов у 1.2470.
Принято считать, что рост доходностей облигаций развитых стран повышает их привлекательность, высасывая капиталы с других рынков. Однако до сих пор этого недостаточно, поскольку долговые рынки остаются под давлением, а доходности продолжают свой рост.
Как мы отмечали ранее, заявления Пауэлла не успокоили рынки, так как в них не прозвучало обещаний увеличения скупки облигаций, хотя на подходе сейчас новый пакет помощи от правительства объемом до $1.9 трлн. Возможно, резко возросшая волатильность заставит ФРС изменить своё мнение относительно программ поддержки экономики через вливания денег на рынки.
Возможно, сейчас мы попросту наблюдаем за перетряхиванием позиций в конце месяца, а покупки рисковых активов возобновятся в марте. В данном случае стоит обратить внимание на несколько красных линий, переход за которые усилит негатив.
S&P500 торгуется у отметки 3800, вблизи которой проходит 50-дневная средняя. Закрепление заметно ниже этого уровня, как и год назад способно вызвать еще большее усиление волатильности и расширить масштаб распродажи активов на весь спектр рынка. Первой целью коррекции тогда может стать область 3500, вблизи которой проходит 200-дневная средняя.
Провал GBPUSD под 1.3850 в ближайшее время откроет дорогу в область 1.3600. Наиболее негативный сценарий сейчас видится в откате GBPUSD к 1.3100.
AUDUSD после неудачного теста 0.8000 способна довольно быстро откатиться к 0.7600, особенно если паре в этом будет и далее помогать увеличение QE от РБА, как произошло недавно. Более глубокой целью коррекции видится уровень 0.7000.
По EURUSD важный тест поддержки видится уже на 1.2000, после чего волна покупок может спадать вплоть до области 1.1800.
Для золота следующим важным уровнем является $1700. Провал под него станет полной капитуляцией быков, которые толкали цену вверх два года подряд, по август 2020-го.
Команда аналитиков FxPro
Contracts for Difference (‘CFDs’) are complex financial products that are traded on margin. Trading CFDs carries a high level of risk since leverage can work both to your advantage and disadvantage. As a result, CFDs may not be suitable for all investors because you may lose all your invested capital. You should not risk more than you are prepared to lose. Before deciding to trade, you need to ensure that you understand the risks involved taking into account your investment objectives and level of experience. Past performance of CFDs is not a reliable indicator of future results. Most CFDs have no set maturity date. Hence, a CFD position matures on the date you choose to close an existing open position. Seek independent advice, if necessary. Please read FxPro’s full ‘Risk Disclosure Notice’
Недавняя аналитика
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD остается вблизи 17-месячных минимумов ниже 1,1200 после данных по PMI США
EUR/USD не может запустить отскок и торгуется на самом низком уровне с мая 2025 года ниже 1,1200 на американской сессии в понедельник. Евро остается под давлением продаж, поскольку опасения по поводу бюджетной ситуации во Франции омрачают перспективы Европейского центрального банка. Между тем, доллар США получает поддержку от притока капитала в безопасные активы и затрудняет паре набор оборотов, несмотря на то, что индекс PMI для сферы услуг от ISM за сентябрь снизился до 54,9 с 55,4 в августе.
GBP/USD снижается к 1,3200 на фоне общего укрепления доллара США
GBP/USD снижается во второй половине дня в понедельник и тестирует отметку 1,3200. Паре не удается набрать импульс восстановления, поскольку доллар США выигрывает от атмосферы бегства рынков от риска, несмотря на данные по индексу PMI для сферы услуг ISM за сентябрь, оказавшиеся слабее ожиданий. Между тем снижение пары EUR/GBP указывает на то, что британский фунт сумел перехватить отток капитала из евро, поскольку инвесторы все больше обеспокоены бюджетными перспективами Франции. В свою очередь, снижение GBP/USD пока остается ограниченным
Золото остается ниже $4 200 на фоне высокой доходности в США
Золото сокращает часть потерь в понедельник, но по-прежнему остается в пределах прежних диапазонов: попытки роста ограничены уровнем ниже $4 200, а двухмесячные минимумы на отметке $4 110 находятся совсем рядом. Недавний откат Индекса доллара США оказал некоторую поддержку драгоценным металлам, хотя высокие доходности казначейских облигаций США пока удерживают доллар США от более глубокого снижения.
Crypto Today: ралли биткоина замедляется, в то время как Ethereum и XRP продолжают восстановление на фоне замедления притока средств в ETF
Биткоин узко консолидируется, торгуясь выше $86 000 на момент написания в понедельник. Альткоины, с другой стороны, демонстрируют позитивный настрой: Ethereum немного растет выше $2 700, а Ripple удерживается выше $1,52.
Форекс сегодня: распродажа евро набирает обороты, доллар США игнорирует снижение ожиданий повышения ставки
Вот что нужно знать в понедельник, 5 октября: Евро (EUR) остается под сильным давлением продаж в начале недели, поскольку инвесторы все больше обеспокоены перспективами бюджетной политики Франции. В европейском экономическом календаре будут представлены данные по индексу цен производителей (PPI) за сентябрь и доверию инвесторов Sentix за октябрь.