- Индийская рупия привлекает значительные покупки по отношению к доллару США на фоне признаков возможной поддержки со стороны Резервного банка Индии.
- Более высокие цены на нефть, вероятно, будут удерживать индийскую рупию под давлением.
- Доходность казначейских облигаций США резко растет на фоне возобновления "ястребиных" ставок на ФРС.
Индийская рупия уверенно растет после флэтового открытия против доллара США (USD) в пятницу. Пара USD/INR снижается к отметке 96,50, поскольку Резервный банк Индии (RBI) вновь вмешался, чтобы поддержать индийскую рупию.
Согласно сообщению Reuters, центральный банк Индии, вероятно, продает доллары США вблизи уровней 96,80 INR. В отчете также говорится, что были замечены государственные банки, предлагающие доллары США, скорее всего, от имени РБИ.
В четверг появились слухи о том, что РБИ также вмешивался в рынки спот и беспоставочных форвардов (NDF), чтобы подставить подушку безопасности под индийскую валюту.
Однако предварительная поддержка со стороны RBI, как ожидается, будет недолгой, поскольку резкий рост цен на нефть и возобновление ожиданий по процентной ставке Федеральной резервной системы (ФРС), вероятно, вскоре окажут сильное давление на индийскую рупию.
Эскалация конфликта между США и Ираном удерживает цены на нефть на высоком уровне
Цены на нефть значительно выросли за последние несколько недель из-за возобновившейся военной агрессии между Соединенными Штатами (США) и Ираном. В ответ йеменские хуситы, связанные с Ираном, закрыли Баб-эль-Мандебский пролив, южные ворота Красного моря, что еще больше сократило мировые поставки энергоносителей.
Отсутствие признаков дипломатического прорыва между странами вызвало опасения, что дефицит предложения нефти может затянуться, а такой сценарий неблагоприятен для валют экономик, таких как Индия, которые в значительной степени зависят от импорта нефти для удовлетворения своих энергетических потребностей.
Рост цен на нефть возобновляет "ястребиные" ставки на ФРС
Ожидания повышения процентной ставки ФРС возобновились, поскольку резкий рост цен на нефть вышел из-под контроля инфляционных прогнозов. Согласно инструменту CME FedWatch, вероятность того, что ФРС повысит процентную ставку на заседании по вопросам монетарной политики на следующей неделе, составляет 35,8%, что значительно выше 11,8%, зафиксированных на прошлой неделе.
Возобновление "ястребиных" ставок на ФРС привело к росту доходности казначейских облигаций США, что обычно снижает привлекательность рискованных валют. На момент публикации доходность казначейских облигаций США торгуется около 4,70%, что является самым высоким уровнем с января 2025 года.
Более высокая доходность американских облигаций также укрепила доллар США. В ходе азиатских торгов индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара по отношению к шести основным валютам, уверенно торгуется вблизи трехнедельного максимума около 101,50, достигнутого в четверг.
Рост PMI частного сектора Индии замедляется
Предварительные данные индекса менеджеров по закупкам (PMI) HSBC Composite для Индии за июль составили 54,3, что ниже 57,1 в июне. Замедление активности как в производственном секторе, так и в сфере услуг оказало давление на общий показатель PMI.
"Возобновившаяся напряженность на Ближнем Востоке вновь привела к тому, что компании создают буферы для управления неопределенностью вокруг продолжительности шока со стороны предложения. Запасы готовой продукции и сырья выросли наряду с увеличением объемов закупок. И выпуск, и новые экспортные заказы выросли, хотя общий рост в производственном секторе немного замедлился. Ценовое давление усилилось, инфляция отпускных цен набирает темпы и сигнализирует о возобновившемся стремлении защитить маржу," - сказала главный экономист HSBC по Индии Пранджул Бхандари.
Технический анализ: USD/INR нацелен на повторный тест исторического максимума вблизи 97,10
USD/INR на момент написания торгуется ниже, в районе 96,50, но удерживает рост выше 20-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA) на уровне 95,9678 и сохраняет конструктивный бычий настрой.
Позиционирование выше этого краткосрочного индикатора тренда указывает на то, что просадки выкупаются, а индекс относительной силы (RSI) около 61 на дневном графике указывает на устойчивый, но еще не перекупленный восходящий импульс.
С точки зрения снижения, непосредственная поддержка расположена на 20-дневной EMA вблизи 95,97, где от покупателей ожидается защита восходящего тренда на откатах. С точки зрения роста, исторический максимум около 97,10 будет ключевым уровнем сопротивления
(Технический анализ этой статьи был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
Индийская рупия - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Индийская рупия (INR) является одной из наиболее чувствительных к внешним факторам валют . Цена на сырую нефть (страна сильно зависит от импорта нефти), курс доллара США (большая часть торговли ведется в долларах США) и уровень иностранных инвестиций – все это оказывает влияние. Прямые интервенции Резервного банка Индии на валютных рынках для поддержания стабильного обменного курса, а также уровень процентных ставок, устанавливаемых ЦБ, также являются основными факторами, влияющими на курс рупии.
Резервный банк Индии (RBI) активно вмешивается в валютные рынки для поддержания стабильного обменного курса и содействия торговле. Кроме того, RBI пытается поддерживать уровень инфляции на уровне 4% путем корректировки процентных ставок. Более высокие процентные ставки обычно укрепляют рупию. Это связано с ее ролью в "carry trade", при которой инвесторы берут кредиты в странах с более низкими процентными ставками, чтобы разместить свои деньги в странах, предлагающих относительно более высокие процентные ставки, и получить прибыль от разницы.
Макроэкономические факторы, влияющие на стоимость рупии, включают инфляцию, процентные ставки, темпы экономического роста (ВВП), торговый баланс и приток иностранных инвестиций. Более высокие темпы роста экономики могут привести к увеличению притока иностранных инвестиций, что повысит спрос на рупию. Сокращение дефицита торгового баланса в конечном итоге приведет к укреплению рупии. Более высокие процентные ставки, особенно реальные (процентные ставки за вычетом инфляции), также положительно влияют на курс рупии. Повышение интереса к риску может привести к увеличению притока прямых и непрямых иностранных инвестиций (FDI и FII), что также благоприятно скажется на курсе рупии.
Более высокая инфляция, особенно если она сравнительно выше, чем в других странах, как правило, негативна для валюты, поскольку свидетельствует о девальвации из-за избыточного предложения. Инфляция также увеличивает стоимость экспорта, что приводит к продаже большего количества рупий для покупки иностранного импорта, что является негативным фактором для рупии. В то же время более высокая инфляция обычно приводит к тому, что Резервный банк Индии (РБИ) повышает процентные ставки, и это может быть положительным фактором для рупии, поскольку повышается спрос со стороны международных инвесторов. При снижении инфляции наблюдается обратный эффект.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Доллар США резко растет после решения ФРС, неопределенность сохраняется
Пара EUR/USD завершила неделю ниже 1,1500, недалеко от нового многонедельного минимума 1,1454. Доллар США (USD) вырос после объявления Федеральной резервной системы (ФРС) по монетарной политике, единственного катализатора рынка на прошлой неделе.
Золото: быки вновь берут контроль; следующий этап роста остается неопределенным
Драгоценный металл начал неделю в довольно медвежьем настрое, продолжив почти непрерывный медвежий ход после августовских максимумов вблизи отметки $4 700 за тройскую унцию. Однако рыночные настроения резко изменились во второй половине недели. И это были не Федеральная резервная система (ФРС), возобновившаяся геополитическая напряженность, доллар США (USD) или доходность казначейских облигаций США.
Итоги заседания BoJ: не так ястребиный, как ожидалось
Банк Японии (BoJ) повысил целевой уровень краткосрочной процентной ставки до 1,25% с 1,00% при голосовании 7-2, что стало очередным шагом в нормализации монетарной политики и в целом соответствовало тому, чего все ожидали в течение нескольких недель.
Bitcoin: BTC игнорирует неудачу с CLARITY Act и ястребиную позицию ФРС
Цена биткоина (BTC) на этой неделе сохраняет устойчивость, торгуясь выше $78 000 на момент написания в пятницу и направляясь к ключевой зоне сопротивления. Спрос со стороны институциональных инвесторов демонстрирует первые признаки ослабления: спотовые биржевые фонды (ETF) движутся к второй неделе подряд оттоков, при этом к четвергу было зафиксировано более $420 млн на фоне обострения напряженности на Ближнем Востоке.
Вот что вам нужно знать в пятницу, 18 сентября:
Индекс доллара США (DXY) демонстрирует скромный рост вблизи 100,30 в пятницу, поскольку трейдеры продолжают оценивать последнее повышение ставки Федеральной резервной системы и сигналы по политике. В среду центральный банк США решил повысить базовую процентную ставку на четверть процентного пункта до диапазона 3,75%-4,00%. Это первое повышение ставок ФРС с июля 2023 года. Выступление члена совета управляющих ФРС Мишель Боуман запланировано на более позднее время в пятницу.