Еженедельный прогноз: фунт стерлингов остается уязвимым в преддверии данных по инфляции в Великобритании

• Фунт стерлингов упал по отношению к доллару США вторую неделю подряд.
• Пара GBPUSD готовится к выходу важнейших экономических данных по Великобритании на предстоящей праздничной неделе.
• С технической точки зрения, риски для фунта стерлингов остаются смещенными в сторону снижения.

Фунт стерлингов (GBP) понес вторые недельные потери против доллара США (USD), отправив пару GBPUSD на самый низкий уровень за месяц ниже 1.3050.

Фунт стерлингов снова потерпел неудачу по отношению к доллару США

Неожиданно сильный отчет по количеству рабочих мест в несельскохозяйственном секторе США (NFP) за сентябрь показал, что рынок труда США находится в более здоровом состоянии, чем первоначально предполагалось, что исключает любую возможность того, что Федеральная резервная система (ФРС) решится на снижение процентной ставки на 50 базисных пунктов (б.п.) в ноябре.

Рынки ожидали, что вероятность снижения ставки на 25 б.п. на следующем заседании ФРС после выхода отчета по занятости в США составит 94%, как показал инструмент FedWatch от CME Group. В настоящее время рынки оценивают вероятность такого шага в 86%, и значительных изменений не наблюдается, несмотря на высокие данные по индексу потребительских цен (CPI) в США за сентябрь, опубликованные в четверг. Неутешительные данные по заявкам на пособие по безработице в США затмили данные по потребительской инфляции, сохранив надежду на снижение ставки в ноябре.

Данные, опубликованные Министерством труда США в четверг, показали, что число первичных заявок на пособие по безработице на прошлой неделе выросло на 33 000 и составило 258 000 с учетом сезонных колебаний за неделю, закончившуюся в октябре. 5. Между тем, годовой индекс CPI в США снизился до 2,4% в сентябре с 2,5% в августе, что является самым низким уровнем с февраля 2021 года, хотя он все равно оказался выше прогнозируемых 2,3%. Индекс CPI в сентябре вырос на 0,2% за месяц, что совпало с августовским ростом и превзошло ожидания в 0,1%.

Ожидания меньшего снижения ставки ФРС на предстоящем заседании оставались ключевым фактором на протяжении всей недели, что позволило доллару США продолжить восстановление до нового двухмесячного максимума против своих основных конкурентов. Таким образом, пара GBPUSD продолжила свое движение вниз, достигнув самого низкого уровня за месяц ниже 1,3050.

Со стороны Великобритании до пятничного ежемесячного показателя валового внутреннего продукта (ВВП) не выходило важных экономических данных. Согласно данным, опубликованным Управлением национальной статистики (ONS), в августе экономика Великобритании выросла на 0,2% в месячном исчислении. Показатель совпал с прогнозом рынка.

Трейдеры по фунту стерлингов продолжили оценивать шансы на снижение ставки Банка Англии (BoE) в следующем месяце после противоречивых заявлений политиков Банка Англии на прошлой неделе. Главный экономист Банка Англии Хью Пилл заявил ранее в этом месяце, что "есть все основания для осторожности в оценке ослабления устойчивости инфляции".

Он добавил, что "необходимость такой осторожности указывает на постепенный отказ от ограничения монетарной политики". Всего за день до выступления Пилла управляющий Эндрю Бейли отметил, что центральный банк Великобритании "может стать более активным в вопросе снижения ставок, если появятся хорошие новости по инфляции".

Ожидаются лучшие экономические данные Великобритании 

Теперь внимание переключается на пакет важных экономических данных из Великобритании, которые могут дать представление о том, чего рынки ожидают от Банка Англии (BoE) в следующем месяце.

В экономическом календаре США относительно мало данных, из которых стоит отметить лишь данные по розничным продажам за сентябрь.

Это укороченная праздничная неделя, так как в понедельник рынки США закрыты по случаю Дня Колумба. Поэтому во вторник основное внимание будет уделено данным по занятости в Великобритании.

В среду выйдут данные по CPI в Великобритании за сентябрь, которые окажут значительное влияние на изменение процентной ставки Банка Англии в ноябре, а также на курс фунта стерлингов. В четверг будет опубликован отчет по розничным продажам в США, а также еженедельные данные по заявкам на пособие по безработице и индекс активности в  обрабатывающей промышленности ФРБ Филадельфии за октябрь.

В четверг Европейский центробанк (ЕЦБ) объявит свое решение по политике, что может оказать "влияние" на пару GBPUSD, обусловленное кроссом EURGBP.

Данные по активности в Китае в пятницу могут оказать влияние на тенденции в сфере риска, в конечном итоге воздействуя на чувствительный к риску британский фунт. Позднее сегодня будут опубликованы данные по розничным продажам в Великобритании за сентябрь, а также средние данные по жилищному строительству в США.

Кроме того, внимание привлекут выступления представителей ФРС и Банка Англии, а также геополитические события на Ближнем Востоке.

GBPUSD: технические перспективы

Пара GBPUSD в среду наконец-то пробила критически важную 50-дневную простую скользящую среднюю (SMA) на уровне 1.3101, сумев отстоять эту поддержку на предыдущей неделе.

Закрепление под этим уровнем помогло продавцам размять мускулы, и, скорее всего, намечается дальнейшее снижение, так как 14-дневный индекс относительной силы (RSI) остается значительно ниже уровня 50, в настоящее время находясь вблизи отметки 40.

Если продажи вокруг фунта стерлингов усилятся, то 100-дневная SMA на уровне 1.2945 станет следующей точкой спасения для покупателей.

Далее вниз будет протестирована область 1,2790 . Эта зона является местом схождения минимума 15 августа и 200-дневной SMA.

Кроме того, для начала значимого восстановления в направлении 21-дневной SMA на 1.3225 крайне важно преодолеть 50-дневную SMA на уровне 1.3101.

Фунт стерлингов нацелится на круглый уровень 1,3300, если восходящее движение получит продолжение.