Золото на пути к четвертому месячному росту на фоне растущих ожиданий снижения ставки ФРС
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- Золото колеблется около двухнедельных максимумов, так как трейдеры оценивают сигналы политики ФРС.
- Геополитическая неопределенность остается высокой, так как мирные переговоры между Россией и Украиной остаются хрупкими.
- Техническая картина показывает, что XAU/USD пытается прорваться выше верхней границы симметричного треугольника на дневном графике.
Золото (XAU/USD) немного поднимается в пятницу после всплеска волатильности, вызванного сбоем в торговле на CME, который на короткое время потянул цены вниз. На момент написания статьи XAU/USD торгуется около $4 209, и металл на пути к тому, чтобы зафиксировать четвертое подряд месячное повышение.
Общее настроение остается склонным к росту, так как трейдеры закладывают в цены большую вероятность снижения ставки Федеральной резервной системы (ФРС) в декабре после голубиных комментариев ключевых политиков в начале недели. В то же время мирные переговоры между Россией и Украиной остаются хрупкими, что поддерживает геополитические риски и создает благоприятный фон для золота.
Движущие силы рынка: остановка CME, ставки на снижение ставок ФРС и геополитика в центре внимания
- Технический сбой в одном из центров обработки данных CME Group приостановил торговлю на электронных платформах, что привело к шатдауну на глобальных валютных, сырьевых и фьючерсных рынках. Фьючерсы на золото застряли около $4 221 во время сбоя, и аналитики предупреждают, что волатильность может возрасти, как только торговля возобновится в полном объеме, особенно на фоне позиционирования в конце месяца и низкой ликвидности после праздников.
- Голубиные комментарии Федеральной резервной системы на этой неделе побудили трейдеров увеличить ставки на снижение ставок в декабре после того, как член правления ФРС Кристофер Уоллер заявил в понедельник, что смягчение политики в следующем месяце будет уместным, учитывая признаки охлаждения на рынке труда и снижение экономической активности, в то время как его коллега, член правления Стивен Миран, утверждал, что растущая безработица отражает чрезмерно жесткую политику и повторил свою поддержку более значительных снижений ставок. Президент ФРБ Сан-Франциско Мэри Дейли сказала The Wall Street Journal, что она поддерживает снижение на следующем заседании, предупредив, что рынок труда сейчас более подвержен риску, чем всплеск инфляции.
- Тем не менее, неопределенность сохраняется, так как несколько других политиков занимают более осторожную позицию, подчеркивая, что инфляция остается устойчиво высокой и предупреждая, что слишком быстрое снижение ставок может вновь вызвать ценовое давление. Согласно инструменту CME FedWatch, рынки сейчас оценивают вероятность снижения ставок в декабре примерно в 85%.
- На геополитическом фронте усилия по мирному урегулированию между Россией и Украиной остаются в центре внимания после того, как президент Владимир Зеленский на этой неделе сигнализировал о готовности Киева продвигать рамки, поддерживаемые США. Однако президент России Владимир Путин в четверг занял сдержанную позицию, заявив, что предложение "может служить основой" для будущих переговоров, но подчеркнув, что окончательной версии не существует и что боевые действия прекратятся только в случае вывода украинских войск.
Технический анализ: Золото консолидируется ниже $4 200, в то время как импульс улучшается
XAU/USD пытается прорваться из симметричного треугольника на дневном графике, при этом цены удерживаются чуть выше верхней границы формации. Тем не менее, психологический уровень $4 200 продолжает ограничивать немедленные попытки роста, и для подтверждения бычьего продолжения необходимо решительное закрытие дня выше этого барьера.
Снизу начальная поддержка наблюдается на уровне $4 150, в то время как более сильная поддержка находится вблизи нижней границы треугольника, где сходится 21-дневная простая скользящая средняя (SMA).
Сигналы импульса улучшаются, при этом индекс относительной силы (RSI) указывает на север около 60, что свидетельствует о растущем интересе к покупкам, не входя еще в зону перекупленности.
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.