Золото сохраняет умеренный рост выше $4 550 на фоне оценки трейдерами перспектив прекращения огня в Иране

• Золото набирает сильный положительный импульс на фоне умеренного отката доллара США от максимума с начала года.
• Сообщается, что Трамп готов завершить войну без повторного открытия Ормузского пролива.
• Это вызывает корректирующее падение цен на нефть и ослабляет опасения по поводу инфляции, оказывая давление на доллар США.

Золото (XAU/USD) отдаляется от полуторанедельного максимума, достигнутого ранее во вторник, и торгуется чуть выше уровня $4 550 в первой половине европейской сессии, оставаясь в плюсе третий день подряд. Сообщения о том, что президент США Дональд Трамп готов свернуть военную кампанию против Ирана, даже если Ормузский пролив останется в значительной степени закрытым, вызывают корректирующий откат цен на сырую нефть. Это, в свою очередь, ослабляет опасения по поводу инфляции и удерживает доходность казначейских облигаций США под давлением, что стимулирует фиксацию прибыли по доллару США (USD) и приносит пользу золоту.

Тем временем Иран дал понять о нежелании вступать в прямые переговоры с США, что подчеркивает хрупкий дипломатический прогресс. Кроме того, США продолжают направлять дополнительные войска и ресурсы в регион, что добавляет неопределенности и снижает надежды на быстрое снижение напряженности на Ближнем Востоке. Это должно служить попутным ветром для цен на сырую нефть и сохранять риски инфляции в поле зрения, поддерживая ставки на повышение процентных ставок по всему миру. Ожидания ястребиных центральных банков, включая Федеральную резервную систему США (ФРС), ограничивают рост недоходного золота.

Трейдеры, похоже, полностью исключили возможность дальнейшего снижения ставок центральным банком США и быстро увеличивают ставки на повышение к концу этого года. Такой прогноз, в свою очередь, поддерживает перспективы покупок на откатах по доллару США, что способствует сдерживанию роста цен на золото. Поэтому будет разумно дождаться сильного продолжения покупок, прежде чем занимать позиции на расширение недавнего устойчивого восстановления от 200-дневной простой скользящей средней (SMA) около отметки $4 100 или четырехмесячного минимума, достигнутого на прошлой неделе.

Трейдеры теперь обращают внимание на экономическую повестку США — с публикацией данных по количеству открытых вакансий JOLTS и индекса потребительского доверия Conference Board. Это, наряду с выступлениями влиятельных членов FOMC, будет влиять на доллар США и придавать импульс цене золота. Однако внимание рынка по-прежнему сосредоточено на геополитических событиях, которые продолжат играть ключевую роль в формировании волатильности вокруг пары XAU/USD.

Дневной график XAU/USD

Медведи по золоту доминируют, пока цена ниже поддержки 100-дневной SMA

С технической точки зрения, краткосрочный настрой осторожно медвежий, поскольку цена золота колеблется чуть ниже 38,2% коррекции Фибоначчи падения от месячного максимума. Более того, драгоценный металл торгуется ниже 100-дневной простой скользящей средней (SMA), что указывает на сохранение более широкого восходящего тренда, но под давлением в краткосрочной перспективе. При этом 200-дневная SMA продолжает расти, укрепляя долгосрочную бычью структуру несмотря на откат.

Индекс относительной силы (RSI) восстановился из зоны перепроданности до около 41, что свидетельствует об ослаблении, но все еще сдержанном восходящем импульсе. Кроме того, индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) остается ниже нуля с отрицательными значениями, что соответствует ослаблению бычьего импульса.

Первое сопротивление расположено на уровне 38,2% коррекции Фибоначчи — $4 592,49, следующей преградой является 100-дневная SMA около $4 637. Дневное закрытие выше этого уровня откроет путь к восстановлению к 50%-ной коррекции на $4 747,16.

Снизу ближайшая поддержка находится около недавних минимумов в районе $4 470, перед 23,6% коррекцией на $4 401,11, где совпадает предыдущее ценовое скопление с корректирующей структурой. Пробой ниже $4 401,11 откроет область $4 200–4 150 и привлечет внимание к растущей 200-дневной SMA на $4 129 как к более глубокой поддержке тренда.

Пока цена удерживается выше 23,6% коррекции и 200-дневной SMA, более широкая бычья структура сохраняется, но ее пробой усилит текущий медвежий краткосрочный настрой.

(Технический анализ этой статьи был подготовлен с помощью инструмента искусственного интеллекта.)