Золото сокращает прирост, но снижение остается ограниченным, так как рынки настраиваются на протокол ФРС
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- Золото сохраняет устойчивость на фоне укрепления притока капитала в безопасные активы на фоне настроения бегства от рисков на рынке.
- Инвесторы остаются осторожными в преддверии протокола заседания FOMC и задержанного отчета по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP) за сентябрь, который будет опубликован в четверг.
- Техническая ситуация остается конструктивной, быки нацелены на прорыв выше зоны сопротивления $4,100-$4,120.
Золото (XAU/USD) сокращает ранее достигнутые позиции в среду, так как укрепление доллара США (USD) ограничивает рост металла. На момент написания статьи XAU/USD торгуется в районе $4 090, отступая от внутридневного максимума около $4 132.
Несмотря на откат, снижение остается ограниченным, так как настроение бегства от рисков на глобальных рынках продолжает поддерживать спрос на безопасное золото. Глобальные акции остаются под давлением на фоне беспокойства по поводу завышенных оценок в технологическом секторе, что заставляет инвесторов занимать оборонительную позицию в ожидании отчета о прибылях Nvidia. Настроение также осторожное в преддверии публикации протокола заседания Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC), запланированного на позднее сегодня, с рынками, готовящимися к задержанному отчету по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP) за сентябрь, который запланирован на четверг.
Вдобавок к осторожному настроению, растущий скептицизм среди чиновников Федеральной резервной системы (ФРС) относительно возможности еще одного снижения процентной ставки в декабре затуманивает перспективы денежно-кредитной политики. Поскольку чиновники остаются разделенными между сохраняющимися рисками инфляции и признаками слабости на рынке труда, трейдеры снижают ожидания дальнейшего смягчения, что может стать препятствием для золота в краткосрочной перспективе.
Движущие силы рынка: Рынки ждут протокола ФРС и NFP
- Индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара по отношению к шести основным валютам, торгуется около психологической отметки 100,03, что является почти двухнедельным максимумом и на 0,43% выше по сравнению с предыдущим днем.
- Протокол заседания FOMC за октябрь, который будет опубликован в 19:00 по Гринвичу в среду, будет внимательно изучен для получения информации о снижении ставки на 25 базисных пунктов (б.п.) в прошлом месяце, которое привело к целевому диапазону 3,75%-4,00%. Трейдеры ищут ясность после того, как председатель ФРС Джером Пауэлл дал понять, что снижение в декабре "не является предрешенным". Публикация, вероятно, станет ключевым фактором для рынков, так как инвесторы ищут признаки того, видит ли Комитет возможность для дополнительного смягчения в этом году.
- Слабые данные по рынку труда в США добавили осторожности, отчет ADP во вторник показал, что частные рабочие места в США упали в среднем на 2,500 в неделю за четыре недели до 1 ноября, после снижения на 11,25K в предыдущий период. Министерство труда также возобновило публикацию накопившихся данных по еженедельным заявкам на пособие по безработице, с первичными заявками на уровне 232K и продолжающимися заявками, увеличившимися до 1,957 миллиона за неделю, завершившуюся 18 октября, что является самым высоким уровнем с начала августа. Эти данные подтвердили признаки охлаждения на рынке труда.
- Согласно инструменту CME FedWatch, рынки оценивают вероятность снижения ставки в декабре на уровне 46,6%, что ниже 62,9% на прошлой неделе. Внимание сосредоточено на отчете по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP) за сентябрь, который будет опубликован в четверг, при этом экономисты ожидают, что количество рабочих мест вырастет примерно на 50K, по сравнению с увеличением на 22K в августе. Более слабый, чем ожидалось, результат может быстро изменить рыночные ожидания в отношении дальнейшего смягчения.
- Президент США Дональд Трамп заявил во вторник, что его администрация начала собеседования для назначения следующего председателя Федеральной резервной системы, добавив, что он ожидает принять решение до конца года. В шорт-лист вошли Кевин Хассет, Кевин Уорш, Кристофер Уоллер, Мишель Боуман и Рик Ридер.
Технический анализ: Конструктивный настрой сохраняется выше 100-SMA
С технической точки зрения золото продолжает привлекать покупателей на падении в рамках текущего восходящего тренда. На 4-часовом графике цены сейчас торгуются выше 100-периодной простой скользящей средней (SMA), что улучшает краткосрочный восходящий настрой, в то время как последний отскок привел XAU/USD к тестированию 50-периодной SMA, которая близко совпадает с зоной сопротивления $4,100-$4,120. Устойчивый прорыв выше этой области укрепит бычий импульс, открывая путь к $4,150 в первую очередь, а затем к области $4,200.
Снизу 100-периодная SMA предлагает непосредственную поддержку перед психологическим уровнем $4,000. Импульс также улучшился, так как индекс относительной силы (RSI) поднялся выше 50 после недавнего нахождения вблизи зоны перепроданности, сигнализируя о восстановлении покупательского давления.
(Эта статья была исправлена 19 ноября в 15:45 по Гринвичу, чтобы указать, что протокол заседания FOMC будет опубликован в 19:00 по Гринвичу, а не в 18:00, как сообщалось ранее.)
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.