Золото дорожает на фоне бегства от риска, внимание сосредоточено на протоколе FOMC
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- Золото продолжает отскок, так как приток капитала в безопасные активы усиливается на фоне бегства от рисков на рынке.
- Инвесторы остаются осторожными в преддверии протокола заседания FOMC и задержанного отчета по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP) за сентябрь в четверг.
- Техническая картина остается конструктивной, быки нацелены на прорыв выше зоны сопротивления $4,100-$4,120.
Золото (XAU/USD) немного подорожало в среду, так как бегство от рисков на глобальных рынках возобновило спрос на безопасные активы. На момент написания статьи XAU/USD торгуется около $4,113, что на 1% выше, продолжая отскок после кратковременного снижения ниже порога $4,000 во вторник.
Глобальные фондовые рынки остаются под давлением на фоне беспокойства по поводу завышенных оценок в секторе технологий, что заставляет инвесторов занимать оборонительную позицию в ожидании публикации отчетов о прибылях Nvidia. Настроение также осторожное в преддверии выхода протокола заседания Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC), который будет опубликован позже в тот же день, в то время как рынки готовятся к задержанному отчету по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP) за сентябрь, запланированному на четверг. В свою очередь, атмосфера бегства от рисков помогает металлу сохранять восходящий импульс.
Тем не менее, растущий скептицизм среди чиновников Федеральной резервной системы (ФРС) относительно возможности еще одного снижения процентной ставки в декабре затмевает перспективы монетарной политики. Поскольку чиновники разделены между сохраняющимися рисками инфляции и признаками слабости на рынке труда, трейдеры снижают ожидания дальнейшего смягчения, что может ограничить рост золота.
Движущие силы рынка: Рынки ждут протокола ФРС и NFP
- Протокол заседания FOMC за октябрь, который будет опубликован в 18:00 по Гринвичу в среду, будет внимательно изучен для получения информации о снижении ставки на 25 базисных пунктов (б.п.) в прошлом месяце, которое привело к снижению целевого диапазона до 3,75%-4,00%. Трейдеры ищут ясность после того, как председатель ФРС Джером Пауэлл заявил, что снижение в декабре "не является предрешенным". Публикация, вероятно, станет ключевым фактором для рынков, так как инвесторы ищут признаки того, видит ли Комитет возможность для дополнительного смягчения в этом году.
- Слабые данные по занятости в США добавили осторожности, отчет ADP во вторник показал, что частные рабочие места в США упали в среднем на 2,500 в неделю за четыре недели до 1 ноября, после снижения на 11,25K в предыдущем периоде. Министерство труда также возобновило публикацию накопившихся данных по еженедельным заявкам на пособие по безработице, с первичными заявками на уровне 232K и продолжающимися заявками, увеличившимися до 1,957 миллиона за неделю, завершившуюся 18 октября, что является самым высоким уровнем с начала августа. Эти данные подтвердили признаки охлаждения на рынке труда.
- Согласно инструменту CME FedWatch, рынки оценивают вероятность снижения ставки в декабре на уровне 46,6%, что ниже 62,9% на прошлой неделе. Внимание сосредоточено на отчете по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP) за сентябрь, который будет опубликован в четверг, при этом экономисты ожидают, что количество рабочих мест вырастет примерно на 50K, по сравнению с увеличением на 22K в августе. Более слабый, чем ожидалось, отчет может быстро изменить ожидания рынка относительно дальнейшего смягчения.
- Президент США Дональд Трамп заявил во вторник, что его администрация начала собеседования для назначения нового председателя Федеральной резервной системы, добавив, что ожидает принять решение до конца года. В шорт-лист входят Кевин Хассет, Кевин Уорш, Кристофер Уоллер, Мишель Боуман и Рик Ридер.
Технический анализ: Конструктивный настрой сохраняется выше 100-SMA
С технической точки зрения золото продолжает привлекать покупателей на падениях в рамках текущего восходящего тренда. На 4-часовом графике цены сейчас торгуются выше 100-периодной простой скользящей средней (SMA), что улучшает краткосрочный восходящий настрой, в то время как последний отскок привел XAU/USD к тестированию 50-периодной SMA, которая близко совпадает с зоной сопротивления $4,100-$4,120. Устойчивый прорыв выше этой области укрепит бычий импульс, открывая путь к $4,150 в первую очередь, а затем к области $4,200.
С точки зрения снижения, 100-периодная SMA предлагает непосредственную поддержку перед психологическим уровнем $4,000. Моментум также улучшился, индекс относительной силы (RSI) поднялся выше отметки 50 после недавнего нахождения вблизи зоны перепроданности, сигнализируя о восстановлении покупательского давления.
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.