Золото падает ниже $4 600 на фоне роста фиксации прибыли и увеличения сомнений в снижении ставки ФРС
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- Золото падает более чем на 0,70% в пятницу на фоне фиксации прибыли инвесторами на фоне скептицизма по поводу нескольких снижений ставок ФРС.
- Сильные данные по промышленному производству и занятости в США поддерживают доллар США, оказывая давление на драгоценные металлы.
- Снижение премии за геополитический риск еще больше снижает спрос на безопасные активы, несмотря на сохраняющуюся неопределенность в политике.
Золото (XAU/USD) фиксирует убытки более чем на 0,70% в пятницу, так как трейдеры фиксируют прибыль, поскольку за последние две недели данные в США показали, что рынок труда не так слаб, как ожидалось. Поэтому трейдеры начинают сомневаться, что Федеральная резервная система (ФРС) может пойти на два снижения, как это отражают рынки свопов. XAU/USD торгуется на уровне $4 580 на момент написания.
Драгоценные металлы отступают, так как устойчивые данные из США и снижение геополитических рисков заставляют трейдеров сократить агрессивные ставки на смягчение ФРС
Настроение на рынке становится негативным, так как президент США Дональд Трамп потряс рынки, поскольку он, похоже, не хочет назначать директора Национального экономического совета Кевина Хассета на пост председателя ФРС. "На самом деле я хочу оставить тебя на твоем месте, если хочешь знать правду," - сказал Трамп Хассету во время мероприятия в Белом доме.
В заголовках доллар США подскочил, в то время как цены на золото упали до $4 560, прежде чем вернуться к текущим уровням. Polymarket сообщил, что фаворитом на пост следующего председателя ФРС является Кевин Уорш, так как его шансы увеличились с около 40% до 60%.
Тем временем премии за геополитический риск продолжали снижаться, так как появились сообщения о том, что премьер-министр Израиля Биньямин Нетаньяху сказал Трампу отложить атаку на Иран. Однако в ходе второго звонка, согласно AXIOS, Нетаньяху попросил Трампа отложить военные действия, чтобы дать Израилю больше времени для подготовки к потенциальной иранской ответной реакции. Кроме того, американские чиновники заявили, что военные действия не исключены, если Тегеран возобновит убийства протестующих.
Что касается данных, то промышленное производство в США выросло на 0,4% в декабре, превысив прогнозы снижения на 0,1%, как сообщил Федеральный резерв.
Чиновники ФРС выступили с комментариями, возглавляемые управляющим Мишель Боуман и президентом ФРБ Бостона Сьюзан Коллинз. Стоит отметить, что политики начнут свой период молчания в субботу.
Предстоящие данные из США на следующей неделе
В расписании США будут данные по жилью, первичные заявки на пособие по безработице, окончательное чтение ВВП за 3 квартал 2025 года, любимые индикаторы инфляции ФРС, базовый индекс цен на личное потребление (PCE), предварительные индексы PMI и индекс потребительского настроения.
Ежедневный дайджест движущих сил рынка: Драгоценные металлы готовы к минимальным недельным приростам, так как доллар восстанавливается
- Индекс доллара США (DXY), который отслеживает динамику американской валюты по отношению к шести конкурентам, вырос на 0,03% до 99,38. Доходности казначейских облигаций США стремительно растут после заголовка о Хассете, при этом доходность 10-летних облигаций выросла почти на пять базисных пунктов до 4,219%.
- Экономические данные США показали смешанную картину инфляции, при этом потребительские цены стабилизировались, в то время как цены производителей выросли. В годовом исчислении общий индекс CPI остался на уровне 2,7% в декабре, практически не изменившись с ноября, в то время как PPI ускорился до 3%, увеличившись с 2,8% в предыдущем месяце, что подчеркивает сохраняющееся давление на затраты.
- Кроме того, рынок труда сигнализировал о устойчивости. Отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе за прошлую пятницу был солидным, несмотря на то, что он не оправдал прогнозов, в то время как уровень безработицы снизился до 4,4%, ниже прогноза ФРС в 4,5%. Укрепляя эту силу, первичные заявки на пособие по безработице снизились с 207K до 198K, указывая на меньшее количество американцев, подающих заявки на пособие по безработице.
- Член совета управляющих ФРС Мишель Боуман заявила, что центральный банк не должен приостанавливать цикл смягчения и что ему следует снова снизить ставки, учитывая риски на рынке труда. Президент ФРБ Бостона Сьюзан Коллинз похвалила независимость центрального банка, добавив, что "центральный банк, будучи подотчетным, имеет независимость, необходимую для принятия трудных решений, которые могут быть непопулярными в краткосрочной перспективе."
- Учитывая фон, трейдеры снизили шансы на дальнейшее смягчение со стороны Федеральной резервной системы. Данные Prime Market Terminal показывают, что ожидается 43 базисных пункта смягчения к концу 2026 года.
Технический анализ: цена золота отступает ниже $4 600, внимание на $4 550
Золото консолидируется ниже $4 600 после достижения четырехдневного минимума в $4 537, но ему удалось подняться выше $4 550. Индекс относительной силы (RSI) показывает смещение от бычьего к нейтральному импульсу, но медведи, похоже, набирают силу. Если RSI пересечет свою нейтральную линию, XAU/USD может бросить вызов своему последнему циклическому минимуму в $4 407, достигнутому 8 января.
С другой стороны, если драгоценный металл преодолеет $4 600, покупатели могут оставаться оптимистичными в отношении достижения исторического максимума (ATH) на уровне $4 643 перед тем, как нацелиться на $4 700.
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.