Золото взлетело выше $4 000 на фоне результатов промежуточных выборов в США и снижения доходности, оказывающих давление на доллар США
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- Золото привлекает некоторых покупателей в среду, поскольку результаты выборов в США тянут доллар США к минимумам конца сентября.
- Снижение доходности облигаций США оказывает дополнительное давление на доллар США, хотя геополитические риски ограничивают потери.
- Ожидания повышения ставки ФРС могут способствовать ограничению роста драгоценного металла, пока трейдеры ожидают публикации ключевых макроэкономических данных из США.
Золото (XAU/USD) продолжает внутридневной рост, поднявшись выше психологической отметки $4 000 в преддверии европейской сессии в среду, поскольку результаты промежуточных выборов в США усиливают политическую неопределенность и оказывают сильное давление на доллар США (USD). Победа демократов в Палате представителей и Сенате повышает вероятность политического тупика в Вашингтоне, ограничивая государственные расходы. Кроме того, этот результат может оказать негативное влияние на технологические акции и экономический рост, повысив спрос на безопасные активы и снизив доходность облигаций США. Это оказывает дополнительное давление на доллар США и поддерживает драгоценный металл.
Однако ястребиные ожидания в отношении Федеральной резервной системы США (ФРС) не позволяют золоту развить умеренный внутридневной рост. Согласно инструменту FedWatch CME Group, в настоящее время трейдеры оценивают вероятность того, что центральный банк США вновь повысит стоимость заимствований на следующем заседании по вопросам монетарной политики в декабре, почти в 80%. Ожидания повышения ставки усилились после публикации во вторник Обзора вакансий и текучести рабочей силы, или отчета JOLTS, Министерства труда США, который показал, что найм в сентябре оставался относительно стабильным. Фактически, в рассматриваемом месяце число открытых вакансий выросло до 7,523 млн. Это выше пересмотренного в сторону повышения показателя августа в 7,190 млн. Это дополняется устойчивым экономическим ростом и сохраняющимся ценовым давлением, что укрепляет ожидания скорого повышения ставки ФРС и удерживает недоходное золото ниже зоны сопротивления $3 970.
Тем временем премия за геополитический риск по-прежнему играет свою роль, несмотря на усилия по достижению дипломатического решения для прекращения продолжающейся уже восемь месяцев войны между США и Ираном. Согласно последним сообщениям, президент Дональд Трамп заявил во вторник газете Financial Times, что у США нет ближайших планов наносить удар по Ирану, несмотря на намек премьер-министра Израиля Биньямина Нетаньяху на атаку позднее на этой неделе. Между тем высокопоставленный иранский чиновник сообщил Reuters, что Ормузский пролив вновь откроется только в случае отмены санкций и прекращения военно-морской блокады США. Кроме того, Корпус стражей исламской революции Ирана (КСИР) заявил, что четыре танкера были уничтожены после подрыва на минах к югу от Ормузского пролива. Это усиливает риски для поставок нефти и опасения по поводу инфляции, вызванные волатильными ценами на энергоносители, которые поддерживают перспективы дальнейшего ужесточения монетарной политики ФРС.
Теперь трейдеры ожидают выхода в среду экономических данных США, включая отчет ADP по занятости в частном секторе и индекс PMI для сферы услуг от ISM. Кроме того, поступающие геополитические новости могут придать золоту некоторый импульс. Между тем основное внимание остается прикованным к внимательно отслеживаемым ежемесячным данным по занятости в США, известным как отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP), который выйдет в пятницу, повлияет на спрос на доллар США и определит краткосрочную траекторию движения драгоценного металла. Тем не менее вышеупомянутый фундаментальный фон делает целесообразным дождаться устойчивого движения выше препятствия $3 970, прежде чем подтверждать формирование дна пары XAU/USD и занимать позицию в расчете на какое-либо существенное восстановление от самого низкого уровня с сентября 2025 года, достигнутого в прошлую пятницу.
4-часовой график XAU/USD
Технический анализ
XAU/USD сохраняет медвежий уклон ниже 100-периодной простой скользящей средней (SMA) на 4-часовом графике и всех ключевых уровней коррекции Фибоначчи падения от максимумов середины октября, при этом коррекция 23,6% на уровне $3 947 выступает в качестве непосредственного сопротивления перед зоной $3 970. Тем временем индекс относительной силы (RSI) на уровне 48,94 находится вблизи нейтральной отметки, а индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) остается положительным на уровне 6,65, намекая на некоторую стабилизацию импульса, но пока недостаточно сильную, чтобы бросить вызов преобладающей структуре снижения.
Между тем устойчивое укрепление выше барьера $3 970 введет в игру уровень 38,2% на отметке $3 995, после чего цена на золото поднимется к коррекции 50,0% на уровне $4 033. Выше них расположены 100-периодная SMA на уровне $4 057 и коррекции 61,8% и 78,6% на уровнях $4 072 и $4 127 соответственно, перед циклическим максимумом вблизи $4 197. С точки зрения снижения, основная структурная поддержка находится на опорном уровне Фибоначчи около $3 869, где покупатели могут попытаться вновь сформировать опору, если медвежье давление усилится.
(Технический анализ этой статьи был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.