Золото колеблется около $4 600 на фоне ослабления доллара США
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- Золото готовится к худшему месячному падению с октября 2008 года на фоне турбулентности на Ближнем Востоке.
- Ослабление доллара США оказывает поддержку, хотя прогноз более высоких ставок на длительный срок ограничивает рост XAU/USD.
- С технической точки зрения, XAU/USD остается слабо бычьей в рамках восходящего треугольника на 4-часовом графике.
Золото (XAU/USD) торгуется с восходящим уклоном во вторник на фоне надежд на деэскалацию конфликта на Ближнем Востоке. Однако ценовое движение остается в рамках недельного торгового диапазона, отражая неопределенность среди трейдеров на фоне смешанных сигналов по геополитическим событиям и меняющихся ожиданий относительно пути монетарной политики Федеральной резервной системы (ФРС).
На момент написания статьи XAU/USD торгуется около $4 618, с повышением почти на 2,30% внутри дня. Индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара по отношению к корзине из шести основных валют, торгуется около 100,12, снижаясь после достижения десятимесячных максимумов на уровне 100,64.
Заголовки с Ближнего Востока сохраняют осторожность на рынках
Во вторник The Wall Street Journal сообщил, что Дональд Трамп решил, что готов завершить военную кампанию США против Ирана, даже если Ормузский пролив останется в значительной степени закрытым, что вселяет надежду на скорое окончание конфликта.
Однако в отчете также отмечается, что он решил, что США должны по-прежнему достигать своих основных целей по снижению военно-морских и ракетных возможностей Ирана и продолжать дипломатическое давление для восстановления торговых потоков, что поддерживает напряженность на высоком уровне.
Корпус стражей исламской революции Ирана (IRGC) предупредил, что может начать наносить удары по американским компаниям в регионе с 1 апреля в ответ на недавние атаки.
Тем временем парламентский комитет в Иране одобрил планы введения пошлин на судоходство через Ормузский пролив, сообщает агентство Fars News со ссылкой на Корпус стражей исламской революции.
Макроэкономические препятствия давят на золото
По мере того как война продолжает обостряться, а цены на нефть остаются высокими, усиливая опасения по поводу инфляции, золото ведет себя не как типичное безопасное убежище или средство хеджирования инфляции. Вместо этого динамика цен определяется ожиданиями более высоких процентных ставок в течение длительного времени по всему миру и устойчивым спросом на доллар США, при этом металл сейчас на пути к своему худшему месячному падению с октября 2008 года
В то же время рынки начинают отказываться от прежних ожиданий повышения ставок, поскольку трейдеры обеспокоены тем, что рост цен на нефть может замедлить экономический рост, несмотря на сохранение высокой инфляции, создавая дилемму для политики основных экономик.
Согласно инструменту CME FedWatch, рынки ожидают, что ФРС сохранит процентные ставки без изменений в диапазоне 3,50%-3,75% до 2026 года. Более высокая процентная ставка снижает привлекательность недоходных активов, таких как золото.
В краткосрочной перспективе золото, вероятно, останется в диапазоне с небольшим уклоном вниз, если только четкое завершение конфликта между США и Ираном не приведет к значительному снижению цен на нефть и изменению ожиданий по процентным ставкам.
Технический анализ: XAU/USD нацелено на прорыв выше $4 600
С технической точки зрения XAU/USD выглядит слабо бычьим в краткосрочной перспективе. На 4-часовом графике формируется модель восходящего треугольника, что указывает на нарастающее восходящее давление. Спот торгуется выше 50-периодной простой скользящей средней (SMA) на уровне $4 494, которая выступает в качестве ближайшей поддержки.
Индекс относительной силы (RSI) держится выше отметки 50, сигнализируя о нарастающем восходящем импульсе, в то время как индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) остается в положительной зоне: линия MACD выше сигнальной линии, а умеренно положительная гистограмма указывает на контроль покупателей в текущем движении.
Сверху четкий прорыв выше верхней границы треугольника, около зоны $4 600, может открыть путь к движению к 100-периодной SMA на уровне $4 773.
Снизу прорыв ниже 50-периодной SMA на уровне $4 494 может найти поддержку в зоне $4 300-$4 400, за которой следует мартовский локальный минимум около $4 100.
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.