Золото продолжает ослабевать ниже $5 200, обновляя дневной минимум, пока трейдеры ожидают данных по CPI США

• Золото не может воспользоваться скромными внутридневными gains на фоне появления покупок USD.
• Снижение опасений по поводу инфляции может ограничить USD и поддержать драгоценный металл на фоне геополитических рисков.
• Трейдеры теперь ожидают важный отчет по CPI в США для получения нового импульса на фоне смешанных сигналов о снижении ставок ФРС.

Золото (XAU/USD) продолжает устойчивое внутридневное снижение ниже отметки $5 200 и достигает нового дневного минимума в первой половине европейской сессии в среду. Доллар США (USD) привлекает некоторых покупателей на падении и пытается закрепить отскок овернайт от недельного минимума, подрывая товар. Однако рост USD не имеет бычьей уверенности на фоне ожиданий, что цены на сырую нефть больше не достаточно высоки, чтобы ограничить возможность Федеральной резервной системы (ФРС) США снижать процентные ставки. Это, в свою очередь, может стать попутным ветром для не приносящего дохода желтого металла.

Цены на сырую нефть резко откатились после резкого ралли до самого высокого уровня с июня 2022 года, достигнутого ранее на этой неделе, после того как президент США Дональд Трамп намекнул, что война на Ближнем Востоке может скоро закончиться. Более того, Wall Street Journal сообщил в эту среду, что Международное энергетическое агентство (IEA) предложило крупнейший выпуск нефтяных резервов в своей истории в попытке снизить цены на сырую нефть на фоне конфликта США и Израиля с Ираном. Это помогает ослабить опасения по поводу потенциального роста инфляции, вызванного войной, и поддерживает надежды на дальнейшее смягчение со стороны центрального банка США, что подрывает USD и поддерживает цену на золото.

Тем временем, не было признаков окончания боевых действий, так как Иран подвергся самым интенсивным бомбардировкам со стороны США и Израиля во вторник. Корпус стражей исламской революции (IRGC), с другой стороны, усилил свои операции против США и Израиля и объявил о начале нацеливания на технологическую инфраструктуру врага в регионе. Это сохраняет геополитические риски, что сдерживает оптимизм на рынках и оказывается еще одним фактором, способствующим безопасному золоту. Тем не менее, трейдеры воздерживаются от размещения агрессивных направленных ставок и предпочитают дождаться последних данных по потребительской инфляции в США, которые будут опубликованы позже сегодня.

Индекс потребительских цен (CPI) в США будет рассматриваться как индикатор пути снижения ставок ФРС на фоне опасений, что закрытие Ормузского пролива может привести к длительным перебоям в поставках нефти и возобновить инфляцию. За ним последует индекс цен расходов на личное потребление (PCE) в пятницу, который сыграет ключевую роль в влиянии на краткосрочную динамику цен на доллар США и предоставит новый импульс для золота. Тем не менее, вышеупомянутый фундаментальный фон, похоже, склоняется в пользу бычьих трейдеров, что предполагает, что любое коррекционное снижение может рассматриваться как возможность для покупки и, вероятно, останется ограниченным.

XAU/USD 1-часовой график

Техническая картина по золоту поддерживает идею о появлении покупок на падении

Прорыв выше восходящей 100-часовой простой скользящей средней (SMA) был воспринят как ключевой триггер для быков по XAU/USD. Однако отсутствие последующих покупок требует осторожности. Индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) (12, 26, закрытие, 9) сейчас находится ниже своей сигнальной линии в положительной и флэтовой зоне с негативной гистограммой, что указывает на ослабление восходящего импульса после недавнего скачка. Более того, индекс относительной силы (RSI) (14) откатился с уровней перекупленности выше 70 до середины 50-х, что указывает на охлаждение покупательного давления и благоприятствует коррекционному снижению, в то время как большая структура остается поддержанной.

Начальное сопротивление возникает на недавнем внутридневном максимуме около $5 228, прорыв выше которого откроет следующий восходящий этап к области $5 260, поскольку быки пытаются возобновить более широкий рост. На стороне снижения немедленная поддержка находится на уровне $5 190, перед более важным уровнем поддержки на $5 160, где предыдущие минимумы реакции совпадают с восходящей 100-периодной SMA, образуя ключевую зону спроса. Четкое падение ниже $5 160 откроет путь к $5 140, подрывая текущую бычью структуру, в то время как удержание выше $5 190 сдержит откат и оставит место для еще одной попытки тестирования $5 228.

(Технический анализ этой истории был написан с помощью инструмента ИИ.)