Золото останавливается около $4 400, поскольку нефть, доходность в США и риски войны ограничивают рост
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- Золото держится около $4 400, поскольку война на Ближнем Востоке поддерживает спрос на безопасные активы.
- Рост цен на нефть, укрепление DXY и повышение доходности казначейских облигаций продолжают ограничивать отскок золота.
- Рынки не ожидают снижения ставок ФРС в 2026 году, поскольку инфляционные риски, связанные с войной, остаются высокими.
Золото (XAU/USD) остается под давлением во вторник, удерживаясь около цены открытия на фоне обострения напряженности на Ближнем Востоке, поскольку Wall Street Journal сообщил, что Пентагон планирует развернуть бригадную боевую группу из элитного воздушно-десантного дивизиона армии. Пара XAU/USD торгуется на уровне $4 404 после достижения дневного минимума $4 306.
Золото испытывает трудности с направлением движения на фоне роста цен на энергоносители и устойчивой доходности США, компенсирующих постоянную геополитическую напряженность
Геополитика продолжает играть ключевую роль на финансовых рынках на фоне опасений, что боевые действия возобновятся, если переговоры между США и Ираном не приведут к соглашению в течение четырех дней. Тем временем высокие цены на энергоносители заставили инвесторов сократить ставки на «голубиную» позицию Федеральной резервной системы (ФРС), поскольку война в Иране приближается к пятой неделе и нарушила поставки около пятой части мировой нефти и природного газа через Ормузский пролив.
На момент написания статьи цены на нефть растут: West Texas Intermediate (WTI) поднимается более чем на 3% до $91,65. Доллар США, который оставался положительно скоррелированным с WTI в течение последних двух недель, укрепляется на 0,34% согласно индексу доллара США (DXY).
Индекс DXY, измеряющий динамику доллара по отношению к шести валютам, торгуется на уровне 99,50 после отскока от дневных минимумов 99,09.
Недавно Axios сообщил, что США и группа региональных посредников обсуждают возможность проведения высокоуровневых мирных переговоров с Ираном уже в четверг. Однако они ожидают ответа Ирана.
Деловая активность в США замедлилась, согласно предварительным данным индексов PMI от S&P Global за март. Индекс PMI сферы услуг S&P Global снизился с 51,7 до 51,1, в то время как индекс услуг улучшился с 51,6 до 52,4. В итоге составной индекс PMI S&P Global за март, включающий оба показателя, упал с 51,9 в феврале до 51,4 в текущем месяце.
Ранее данные по занятости в США от Automatic Data Processing (ADP) показали, что среднее изменение занятости за 4 недели улучшилось с 9 тыс. до 10 тыс.
ФРС сохранит ставки в 2026 году
Рынки денег не ожидают снижения ставок Федеральной резервной системы в этом году после заседания на прошлой неделе. Неопределенность относительно продолжительности конфликта между США, Израилем и Ираном повысила привлекательность доллара США как безопасного актива, что создает давление на цены золота.
Рынок свопов заложил 14%-ную вероятность повышения ставки на апрельском заседании FOMC. Доходность казначейских облигаций США растет, 10-летние облигации поднимаются почти на пять с половиной базисных пунктов до 4,408%.
Данные по занятости в США и выступления представителей ФРС в экономическом календаре США
В среду экономический календарь США будет легким, за исключением выступления члена Совета управляющих ФРС Стивена Мирана. В четверг будут опубликованы данные по занятости в США, а также состоятся выступления представителей ФРС Кука, Мирана, Джефферсона и Барра.
Технический прогноз XAU/USD: золото останется в боковом движении на фоне формирования доджи
Техническая картина золота остается бычьей, поскольку в понедельник цена сформировала молот и достигла дневного минимума $4 098, не дотянув до 200-дневной простой скользящей средней (SMA) на уровне $4 077.
На момент написания статьи цена остается в боковом движении, готовясь сформировать свечу доджи, что указывает на неопределенность трейдеров.
Индекс относительной силы (RSI) находится в зоне перепроданности; наклон линии стал горизонтальным, что свидетельствует о том, что продавцы сохраняют контроль.
Для продолжения бычьего движения XAU/USD необходимо преодолеть дневной максимум понедельника на уровне $4 536, а затем 100-дневную SMA на $4 590. Прорыв последней откроет путь к максимуму 20 марта на $4 736, а затем к 50-дневной SMA на $4 960.
С другой стороны, дневное закрытие золота ниже февральского минимума цикла 2 февраля на $4 402 усилит тестирование ноябрьского максимума, который превратился в поддержку на $4 245, а затем 200-дневной SMA на $4 077.
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.