Золото консолидирует потери на фоне оценки трейдерами перспектив ФРС и надежд на переговоры между США и Ираном

• Золото торгуется с легким нисходящим уклоном в среду после кратковременного достижения месячного максимума ранее в течение дня.
• Надежды на возобновление мирных переговоров между США и Ираном на этой неделе поддерживают настроения, но риски остаются высокими.
• На 4-часовом графике XAU/USD продолжает торговаться в диапазоне, при этом 200-периодная SMA выступает в качестве ключевого уровня сопротивления.

Золото (XAU/USD) в среду удерживает умеренные потери, несмотря на то, что доллар США (USD) продолжает испытывать широкое давление, в то время как развивающиеся события на Ближнем Востоке продолжают формировать более широкие рыночные настроения. На момент написания статьи XAU/USD торгуется около $4 807 после кратковременного достижения месячного максимума на уровне $4 871 в ходе азиатской сессии.

Ожидания возобновления переговоров между Соединёнными Штатами и Ираном улучшились после того, как президент США Дональд Трамп в интервью Fox Business заявил, что «война с Ираном может скоро закончиться». Сообщается, что второй раунд мирных переговоров может состояться уже на этой неделе, до истечения текущего двухнедельного перемирия.

Иранские государственные СМИ сообщили, что пакистанская делегация направляется в Иран, чтобы передать послание США и изложить планы второго раунда переговоров.

Однако ситуация остаётся неопределённой. Согласно сообщению The Washington Post, Пентагон готовится направить тысячи дополнительных войск на Ближний Восток в ближайшие дни, поскольку администрация Трампа усиливает давление на Иран для достижения соглашения.

Это сохраняет рыночные настроения хрупкими, несмотря на осторожный оптимизм, что дипломатическое разрешение всё ещё может быть достижимо. В то же время блокада Ормузского пролива со стороны США остаётся в силе, ограничивая снижение цен на сырую нефть. На момент написания статьи нефть West Texas Intermediate (WTI) торгуется около $89 после кратковременного падения до более чем трёхнедельных минимумов около $85 ранее в течение дня.

Командующий Центральным командованием США (CENTCOM) адмирал Брэд Купер заявил, что «силы США полностью прекратили экономическую торговлю с Ираном и в Иран по морю». Между тем, Революционная гвардия Ирана предупредила, что заблокирует импорт и экспорт через Персидский залив и Оманское море, если блокада иранских судов со стороны США продолжится.

Хотя цены на нефть остаются высокими, откат от недавних максимумов ослабил опасения по поводу инфляции, снизив давление на Федеральную резервную систему (ФРС) в части ужесточения монетарной политики и возродив ожидания снижения ставок, что может поддержать недоходный металл.

Тем не менее неопределённость вокруг дальнейшего пути ФРС сохраняется, поскольку рынки продолжают оценивать экономические последствия войны на Ближнем Востоке. Это поддерживает ожидания, что центральный банк сохранит ставки без изменений в ближайшие месяцы, что остаётся препятствием для золота и снижает его привлекательность в качестве безопасного актива, несмотря на обострение геополитической напряжённости.

Президент ФРС Кливленда Бет Хаммак в среду заявила, что «ставки находятся в хорошем положении», добавив, что базовый сценарий — оставаться без изменений «еще некоторое время». Хаммак также отметила, что «ожидания инфляции выглядят достаточно сдержанными», при этом подчеркнув, что «нам нужно учитывать инфляцию и влияние расходов на энергию».

Технический анализ: XAU/USD тестирует сопротивление 200-периодной SMA на 4-часовом графике

С технической точки зрения, 4-часовой график показывает, что покупатели испытывают трудности с расширением роста выше 200-периодной простой скользящей средней (SMA) около $4 837, при этом удерживаясь выше 100-периодной SMA около $4 637, что в целом сохраняет ценовое движение в диапазоне с умеренным бычьим уклоном.

Индекс относительной силы (RSI) (14) около 57 подтверждает позитивный настрой, не сигнализируя при этом о перекупленности, в то время как индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) остаётся в положительной зоне, что указывает на сохранение восходящего импульса, даже несмотря на приближение к долгосрочному среднему уровню сверху.

Сверху устойчивый пробой выше 200-периодной SMA может сигнализировать о явном выходе из текущего диапазона и усилении покупательского интереса, с потенциальным ростом к отметке $5 000.

С точки зрения снижения, ближайшим разворотным уровнем является текущий ценовой диапазон около $4 800, при этом более значимая динамическая поддержка формируется на уровне 100-периодной SMA на $4 637, где более глубокий откат может привлечь покупателей для повторного входа в соответствии с преобладающим конструктивным настроем.