Прогноз по золоту: продавцы XAU/USD сохраняют контроль, пока цена находится ниже 21-дневной SMA
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- Золото продолжает снижаться третий день подряд во вторник после очередного отскока от уровня $4 200
- Доллар США испытывает трудности с недавним восстановлением, несмотря на более высокие цены на нефть и геополитические риски.
- С технической точки зрения, для золота наиболее вероятным представляется дальнейшее снижение.
Золото снижается третий день подряд во вторник, столкнувшись с продавцами на уровне $4 200 уже несколько раз. Драгоценный металл ожидает четкого торгового импульса на фоне неопределенности в отношении перспектив процентных ставок Федеральной резервной системы США (ФРС) и сохраняющихся геополитических рисков.
Золото движется вниз на фоне сохраняющихся геополитических рисков
Золото остается под давлением в рамках диапазона, который сохраняется уже месяц, поскольку трейдеры оценивают дальнейшую траекторию денежно-кредитной политики ФРС после октябрьского заседания.
Согласно инструменту CME FedWatch, рыночные ожидания повышения ставки в декабре остаются на уровне 94%.
Доллар США (USD) сохраняет недавний рост благодаря восстановлению доходности казначейских облигаций США и повышению цен на нефть, что продолжает оказывать давление на чувствительное к динамике USD золото.
В понедельник доллар США привлек приток капитала в безопасные активы, поскольку гражданские беспорядки во многих частях Европы встревожили инвесторов. Тем временем цены на нефть возобновили восходящий тренд и обновили месячный максимум, поскольку геополитические риски в отношениях между Соединенными Штатами (США) и Ираном вновь проявились на фоне напряженности в отношениях с Саудовской Аравией и хуситами.
Корпус стражей исламской революции Ирана (КСИР) заявил в понедельник, что Тегеран пока не закрыл полностью Ормузский пролив и может расширить блокаду до пролива Баб-эль-Мандеб и Суэцкого канала, сообщает The Tehran Times.
"Поддерживаемые Ираном хуситы Йемена заявили в понедельник, что провели несколько атак на энергетические объекты, аэропорты и военные объекты Саудовской Аравии," сообщает Reuters.
Кроме того, рынки оценивали, поможет ли фактическое освобождение от ограничений на экспорт российского дизельного топлива, предоставленное президентом США Дональдом Трампом, сдержать опасения по поводу инфляции.
Они также торгуются с осторожностью в преддверии публикации ключевых финансовых результатов ведущих компаний в сфере искусственного интеллекта (ИИ). Согласно Reuters, в среду свои результаты представит Meta, а позднее на этой неделе — Tesla и производители микросхем Lam Research и Texas Instruments.
В дальнейшем золото сохраняет статус инструмента для «продаж на отскоке» на фоне медвежьей технической картины на дневном графике и сохраняющихся геополитических рисков.
Аналитики Societe Generale отмечают, что "поразительно, но золото торгуется в боковом диапазоне и совершенно не смогло воспользоваться нервозностью на рынках акций и кредитных инструментов, а также снижением реальной доходности казначейских облигаций США." По их мнению, "одно из объяснений заключается в том, что цены ранее были завышены из-за притока средств и покупок со стороны RM," при этом спрос со стороны официального сектора по-прежнему заметен: в своем еженедельном обзоре в пятницу Всемирный совет по золоту отметил, что НБК "купил 23 тонны золота в сентябре — это самый большой объем с октября 2023 года." На этом фоне Societe Generale заключает, что "это указывает на ограниченный потенциал роста цен, тогда как казначейские облигации остаются предпочтительным убежищем."
Технический анализ цены на золото: дневной график
На дневном графике XAU/USD торгуется на уровне $4 144,18, сохраняя медвежий настрой в краткосрочной перспективе, поскольку спотовая цена находится ниже всех основных простых скользящих средних: 21-дневной SMA на уровне $4 180,17, 100-дневной SMA на уровне $4 235,25, 50-дневной SMA на уровне $4 321,96 и 200-дневной SMA на уровне $4 518,09, которые все выступают в качестве нависающего предложения. Индекс относительной силы (RSI) (14) около 43,5 усиливает слабый уклон в сторону снижения, указывая на слабый импульс, а не на перепроданность, поскольку цена удаляется от середины недавнего цикла коррекции Фибоначчи.
С точки зрения роста, первоначальное сопротивление находится на 21-дневной SMA вблизи $4 180, за которой следуют 23,6% коррекции Фибоначчи на уровне $4 216,33 и 100-дневная SMA на уровне $4 235,25, которые вместе формируют ближайший барьер. Выше 38,2% коррекции на уровне $4 308,50 и 50-дневная SMA на уровне $4 321,96 обозначают более высокий барьер, перед более широкой зоной предложения, определяемой 50,0% коррекции на уровне $4 383,00, уровнем 61,8% на $4 457,50 и 200-дневной SMA на $4 518,09. С точки зрения снижения, ближайшая поддержка находится в районе уровня якоря Фибоначчи около $4 067,33, а более глубокую защиту обеспечивают бывшая область прорыва линии тренда на уровне $3 997,77 и начало линии тренда вблизи $3 990,07, если давление продаж усилится.
(Технический анализ был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
Инфляция - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Инфляция измеряет рост цен на репрезентативную корзину товаров и услуг. Общая инфляция обычно выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом к году (г/г). Базовая инфляция не включает в себя более волатильные элементы, такие как продукты питания и топливо, которые могут колебаться из-за геополитических и сезонных факторов. Базовая инфляция - это показатель, на который обращают внимание экономисты, и на который ориентируются центральные банки, которым поручено поддерживать инфляцию на управляемом уровне, обычно около 2%.
Индекс потребительских цен (CPI) измеряет изменение цен на корзину товаров и услуг за определенный период времени. Обычно он выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом ранее (г/г). Базовый индекс потребительских цен - это показатель, на который ориентируются центральные банки, поскольку он исключает волатильные цены на продовольствие и топливо. Когда базовый индекс потребительских цен превышает 2%, это обычно приводит к повышению процентных ставок, и наоборот, когда он падает ниже 2%, ставки снижаются. Поскольку более высокие процентные ставки благоприятны для валюты, более высокая инфляция обычно приводит к укреплению валюты. Когда инфляция снижается, происходит обратное.
Хотя это может показаться нелогичным, высокая инфляция в стране способствует росту стоимости ее валюты, и наоборот, при низкой инфляции. Это происходит потому, что центральный банк обычно повышает процентные ставки для борьбы с высокой инфляцией, что привлекает больший приток капитала со стороны инвесторов, ищущих выгодное место для вложения своих денег.
Раньше золото было тем активом, к которому инвесторы обращались во времена высокой инфляции, поскольку оно сохраняло свою стоимость. И хотя инвесторы по-прежнему часто покупают золото из-за его статуса «безопасного убежища» в периоды сильных рыночных потрясений, в большинстве случаев это не так. Это происходит потому, что при высокой инфляции центральные банки повышают процентные ставки для борьбы с ней. Повышение процентных ставок негативно сказывается на золоте, поскольку увеличивает стоимость владения золотом по сравнению с процентными активами или размещением денег на депозитном счете. С другой стороны, снижение инфляции, как правило, положительно сказывается на золоте, поскольку это снижает процентные ставки, делая желтый металл более выгодной инвестиционной альтернативой.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.