Запрет на проход судов через Ормузский пролив вызывает скачок доходности в США, подогревает ставки на повышение ставки ФРС
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- Доходность казначейских облигаций США растет по всей кривой на фоне того, что ограничения в Ормузе повышают риски инфляции, обусловленной нефтью.
- Вероятность повышения ставки ФРС перед пятничным отчетом по занятости составляет около 58%.
- Первичные заявки на пособие по безработице и сокращения рабочих мест сигнализируют, что рынок труда остается устойчивым.
Доходность казначейских облигаций США растет по всей кривой в четверг, поскольку сообщения СМИ о том, что соглашение между Ираном и Оманом запретит судам США и Израиля входить в Ормузский пролив, толкают цены на сырую нефть вверх, в то время как трейдеры ожидают выхода последнего отчета по занятости.
Доходность США растет, поскольку риски для судоходства, связанные с Ираном, поднимают цены на сырую нефть, усиливая опасения по поводу инфляции перед NFP
Агентство Fars News сообщило, что Иран блокирует вход американских и израильских судов в Ормуз, что спровоцировало скачок цен на нефть. West Texas Intermediate (WTI), американский эталонный сорт нефти, растет более чем на 2,85%, торгуясь в районе $76,45 за баррель.
В то же время сообщения об атаках на саудовские танкеры в Красном море сохраняют нервозность инвесторов, поскольку хуситы продолжили наносить удары по Саудовской Аравии.
Рынки денежного рынка продолжали спекулировать на том, что Федеральная резервная система (ФРС) повысит ставки на сентябрьском заседании. Согласно Prime Terminal, вероятность повышения ставки на 25 базисных пунктов (bps) составляет около 58%, тогда как вероятность сохранения ставок в текущем диапазоне 3,50%-3,75% составляет 42%.
Доходность 10-летних казначейских облигаций США составляет 4,672%, увеличившись почти на шесть базисных пунктов, что свидетельствует о том, что участники рынка начали закладывать в цены возможный скачок инфляции, который оправдал бы повышение ставки ФРС.
В среду президент ФРБ Сан-Франциско Мэри Дейли заявила, что предпочитает оставить монетарную политику без изменений и что центральному банку необходимо собрать дополнительные данные, прежде чем принимать решение. Между тем член Совета управляющих ФРС Лиза Кук заявила, что поддерживает сохранение ставок без изменений, но добавила, что если дезинфляция застопорится, она будет готова действовать.
Что касается данных, экономический календарь США показал, что рынок труда остается устойчивым, поскольку число первичных заявок на пособие по безработице за неделю, завершившуюся 1 августа, составило 199 тыс., что ниже прогноза аналитиков в 202 тыс. Отчет Challenger по сокращениям рабочих мест в США показал, что в июле число увольнений снизилось до двухлетнего минимума, что соответствует стабильному рынку труда.
Внимание трейдеров переключается на число занятых в несельскохозяйственном секторе (NFP), которое, как ожидается, составит 80 тыс., почти вдвое больше июньского показателя. Наряду с этим прогнозируется, что уровень безработицы останется стабильным на отметке 4,2%.
Доходность казначейских облигаций США – график
Процентные ставки США - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Процентные ставки устанавливаются финансовыми учреждениями по кредитам заемщиков и выплачиваются в виде процентов вкладчикам. На них влияют базовые ставки по кредитам, которые устанавливаются центральными банками в ответ на изменения в экономике. Центральные банки обычно уполномочены обеспечивать стабильность цен, что в большинстве случаев означает установление целевого уровня базовой инфляции на уровне около 2%. Если инфляция упадет ниже целевого уровня, центральный банк может снизить базовые кредитные ставки с целью стимулирования кредитования и подъема экономики. Если инфляция существенно превышает 2%, это обычно приводит к тому, что центральный банк повышает базовые ставки по кредитам в попытке снизить инфляцию.
Более высокие процентные ставки, как правило, способствуют укреплению национальной валюты, поскольку делают ее более привлекательной инвестицией для размещения своих денег глобальными инвесторами.
Более высокие процентные ставки в целом негативно влияют на цену золота, поскольку они увеличивают издержки, связанные с возможностью держать золото вместо того, чтобы инвестировать в процентные активы или положить наличные в банк. Если процентные ставки высоки, это обычно приводит к росту цены доллара США (USD), а поскольку цена на золото устанавливается в долларах, это приводит к снижению цены на золото.
Ставка по федеральным фондам - это ставка овернайт, по которой американские банки предоставляют кредиты друг другу. Это ключевая ставка, устанавливаемая Федеральной резервной системой на заседаниях FOMC. Она задается в виде диапазона, например, 4,75-5,00%, хотя верхний предел (в данном случае 5,00%) является основным значением. Рыночные ожидания относительно будущей ставки ФРС отслеживаются с помощью инструмента CME FedWatch, который отслеживает поведение многих финансовых рынков в ожидании будущих решений ФРС по монетарной политике.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.