Прогноз по индексу доллара США: DXY достигает нового годового максимума, но RSI сигналит о перекупленности
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- Доллар США поднимается до нового максимума с начала года, поскольку сильный экономический рост и устойчиво высокая инфляция поддерживают ястребиный прогноз ФРС.
- DXY удерживается выше своих ключевых дневных скользящих средних после формирования двойного дна вблизи 98,50.
- Бычий импульс остается сильным, хотя состояние перекупленности повышает риск консолидации в ближайшей перспективе.
Ралли индекса доллара США (DXY) набирает обороты в четверг, поднявшись до нового максимума с начала года, поскольку устойчивый экономический рост в США, стабильный рынок труда и сохраняющаяся инфляция поддерживают ожидания дальнейшего ужесточения монетарной политики Федеральной резервной системой (ФРС). Между тем повышенная доходность казначейских облигаций США оказывает дополнительную поддержку доллару США, повышая привлекательность активов, номинированных в долларах.
Цена доллара США за этот год
В таблице ниже показано процентное изменение курса Доллар США (USD) по отношению к перечисленным основным валютам за этот год. Курс Доллар США был самым сильным в паре с Швейцарский франк.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 4.69% | 2.24% | 1.11% | 3.97% | -3.50% | 3.49% | 5.11% | |
| EUR | -4.69% | -2.39% | -3.34% | -0.63% | -7.48% | -1.09% | 0.47% | |
| GBP | -2.24% | 2.39% | -0.98% | 1.81% | -5.22% | 1.33% | 2.93% | |
| JPY | -1.11% | 3.34% | 0.98% | 2.71% | -4.47% | 1.84% | 4.06% | |
| CAD | -3.97% | 0.63% | -1.81% | -2.71% | -6.99% | -0.85% | 1.11% | |
| AUD | 3.50% | 7.48% | 5.22% | 4.47% | 6.99% | 6.90% | 8.58% | |
| NZD | -3.49% | 1.09% | -1.33% | -1.84% | 0.85% | -6.90% | 1.58% | |
| CHF | -5.11% | -0.47% | -2.93% | -4.06% | -1.11% | -8.58% | -1.58% |
Тепловая карта показывает процентные изменения курсов основных валют по отношению друг к другу. Базовая валюта выбирается из левой колонки, а валюта котировки - из верхней строки. Например, если выбрать Доллар США из левой колонки и двигаться вдоль горизонтальной линии к Японская иена, то процентное изменение, отображаемое в поле, будет представлять USD (базовая валюта)/JPY (валюта котировки).
На момент написания статьи индекс держится в районе 102,18, прибавляя 0,70% внутри дня, после роста на 2,07% в сентябре. Теперь трейдеры ожидают публикации в пятницу отчета США по количеству рабочих мест в несельскохозяйственном секторе (NFP). Сильные данные могут дополнительно укрепить доллар США, тогда как более слабый показатель может спровоцировать фиксацию прибыли.
Стратеги Brown Brothers Harriman отмечают, что недавний рост доллара США тесно связан с "расширением процентных дифференциалов между США и странами G6", даже несмотря на то, что "ужесточение политики другими крупными центральными банками ограничивает расхождение в политике с ФРС". По их мнению, привлекательность доллара усиливается благодаря "опережающим темпам экономического роста США и высокому иностранному спросу на американские ценные бумаги" — факторам, которые в совокупности "могут сохранить смещение рисков для доллара США в сторону роста", несмотря на сокращение возможностей для дальнейших относительных изменений монетарной политики.
Технический анализ
С технической точки зрения, индекс доллара США сохраняет сильный бычий уклон после формирования двойного дна около 98,50 в начале сентября и возвращения выше ключевых дневных простых скользящих средних (SMA). Сейчас индекс находится выше 50-дневной, 100-дневной и 200-дневной SMA, которые расположены в диапазоне от 99,29 до 100,12.
Индикаторы импульса также благоприятствуют покупателям. Индекс относительной силы (RSI) находится около 78, а индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) остается на положительной территории, указывая на устойчивый восходящий импульс. Индекс среднего направления движения (ADX) около 35 подтверждает усиление базового тренда. Однако состояние перекупленности RSI предполагает, что ралли может приостановиться или перейти в консолидацию перед дальнейшим ростом.
С точки зрения роста, устойчивое движение выше 102,00 сохранит в центре внимания ближайшее сопротивление на уровне 102,50, за которым последует область 103,50. С точки зрения снижения, возвращение ниже 102,00 выведет в фокус первоначальную поддержку на уровне 101,50, а более глубокий откат введет в игру уровень 100,50.
Прогноз остается конструктивным до тех пор, пока индекс удерживается выше кластера скользящих средних, включающего 100-дневную SMA на уровне 100,12, 50-дневную SMA на уровне 99,94 и 200-дневную SMA на уровне 99,29. Решительный пробой ниже этих средних ослабит бычью структуру и введет в игру область двойного дна около 98,50, которая обеспечивает более сильную поддержку.
(Технический анализ этой статьи был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
Доллар США - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Доллар США (USD) является официальной валютой Соединенных Штатов Америки и "де-факто" валютой значительного числа других стран, где он находится в обращении наряду с местными банкнотами. Это наиболее активно торгуемая валюта в мире, на ее долю приходится более 88% всего мирового валютного оборота, или транзакций в среднем на сумму 6,6 трлн долларов в день, согласно данным за 2022 год. После второй мировой войны доллар США заменил британский фунт стерлингов в качестве мировой резервной валюты. На протяжении большей части своей истории доллар США был обеспечен золотом, вплоть до Бреттон-Вудского соглашения в 1971 году, когда Золотой стандарт был отменен.
Наиболее важным фактором, влияющим на стоимость доллара США, является денежно-кредитная политика, которую формирует Федеральная резервная система (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен (контроль инфляции) и содействие полной занятости. Основным инструментом для достижения этих двух целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает ставки, что способствует укреплению доллара США. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, что оказывает давление на доллар.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.