Прогноз по AUD/JPY: остается во флэте выше 110,00, медвежий прогноз сохраняется
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- AUD/JPY остается во флэте около 110,20 в начале европейской сессии во вторник.
- Ожидается, что Банк Японии повысит ключевую процентную ставку до 1,25% на заседании в пятницу.
- Негативный прогноз для кросса остается в силе на фоне перепроданности.
- Первый уровень сопротивления находится на 112,45; начальный уровень поддержки, за которым следует наблюдать, находится на 109,35.
Кросс AUD/JPY торгуется во флэте около 110,20 в начале европейских торгов во вторник. Рынки могут занять осторожную позицию в преддверии решения Банка Японии (BoJ) по процентной ставке, которое будет принято позднее в пятницу.
Ожидается, что Банк Японии повысит ключевую процентную ставку до 1,25%, максимального уровня примерно за 31 год, на своем сентябрьском заседании по монетарной политике в пятницу. На недавнем июньском заседании японский центральный банк повысил ключевую процентную ставку до 1,0%.
Трейдеры будут внимательно следить за комментариями главы Банка Японии Кадзуо Уэды относительно темпов будущего повышения ставок и того, насколько далеко центральный банк может зайти в повышении ставок в рамках текущего цикла ужесточения.
"Повышение ставки на 25 б.п. уже почти полностью заложено в цены," заявили аналитики MUFG. "Чтобы иена продолжила укрепляться, Банк Японии должен будет сигнализировать о намерении придерживаться более быстрых темпов повышения ставок," добавили они.
С другой стороны, ястребиная позиция Резервного банка Австралии (RBA) сохраняет возможность дальнейшего повышения ставок, оказывая поддержку оззи. Помощник главы Резервного банка Австралии Сара Хантер заявила во вторник, что центральному банку, возможно, придется снова повысить процентные ставки, если инфляция окажется более устойчивой, чем ожидалось.
Согласно RBA Rate Tracker, рынки теперь оценивают почти в 76% вероятность того, что австралийский центральный банк повысит ключевую ставку (OCR) до 4,60% на следующем заседании правления РБА.
Прогноз по иене укрепляется на фоне ожиданий подтверждения Банком Японии ястребиных ожиданий
Аналитики Brown Brothers Harriman отмечают, что Банк Японии «как широко ожидается, повысит ключевую ставку на 25 б.п. до 1,25% в пятницу после паузы в июле», что отражает фон, при котором «базовая инфляция в Японии находится очень близко к целевому уровню 2%, а экономика работает немного выше потенциального уровня». Они добавляют, что «нельзя исключать повышение на 50 б.п., поскольку это помогло бы сдержать инфляционные ожидания и ограничить доходность долгосрочных японских государственных облигаций».
Рассматривая перспективы после решения на этой неделе, BBH отмечает, что «рынки будут искать признаки того, что до конца года будет проведено еще одно повышение на 25 б.п., а ставки в течение следующих двенадцати месяцев могут приблизиться к 2,00%, как предполагает кривая свопов». По их мнению, у Банка Японии есть возможности поддержать эту траекторию, поскольку «ключевая ставка находится вблизи нижней границы оценочного нейтрального диапазона 1,10-2,50%», что оставляет пространство для дальнейшего ужесточения, если текущий макроэкономический фон сохранится.
Технический анализ: AUD/JPY сохраняет медвежий настрой на фоне перепроданности RSI
На дневном графике AUD/JPY остается под явным медвежьим давлением, уверенно удерживаясь ниже 100-дневной простой скользящей средней (SMA) и средней линии полос Боллинджера, которые вместе указывают на то, что на рынке по-прежнему доминируют продавцы на росте. Индекс относительной силы (14) держится вблизи 30, указывая на условия перепроданности, но это лишь сглаживает, а не меняет медвежий уклон, пока цена остается ограниченной снизу сгруппированными дневными средними.
С точки зрения роста, первое сопротивление формируется на минимуме 10 августа 112,45, а следующей целью выступает средняя линия полос Боллинджера в районе 112,65. Далее вверх следующим препятствием, за которым следует наблюдать, станет 100-дневная SMA в районе 112,95. Верхняя линия полос Боллинджера вблизи 115,95 выступает более удаленным барьером в случае развития более сильного отскока.
С точки зрения снижения, нижняя линия полос Боллинджера в районе 109,35 предлагает первый значимый уровень поддержки. Решительный прорыв ниже этой зоны откроет путь к минимуму 3 августа 109,24, за которым последует минимум 31 марта 108,79.
(Технический анализ этой статьи был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
Японская иена - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Японская иена (JPY) является одной из наиболее торгуемых валют в мире. Ее стоимость в целом определяется показателями японской экономики, но более конкретно - политикой Банка Японии, разницей в доходности японских и американских облигаций, отношением трейдеров к риску и другими факторами.
Одной из задач Банка Японии является валютный контроль, поэтому его действия имеют ключевое значение для иены. Иногда Банк Японии напрямую вмешивается в валютные рынки, как правило, для снижения стоимости иены, хотя часто он воздерживается от этого из-за политических опасений своих основных торговых партнеров. Сверхмягкая денежно-кредитная политика Банка Японии в период с 2013 по 2024 год привела к снижению курса иены по отношению к основным конкурентам из-за растущих расхождений в политике Банка Японии и других центральных банков. В последнее время постепенное сворачивание этой сверхмягкой политики оказало иене некоторую поддержку.
Приверженность Банка Японии ультрамягкой денежно-кредитной политике привела к увеличению расхождений с другими центральными банками, особенно с Федеральной резервной системой США. Это способствовало расширению спреда доходности между 10-летними облигациями США и Японии, что благоприятствует росту курса доллара США по отношению к японской иене. Решение Банка Японии в 2024 году постепенно отказаться от сверхмягкой политики в сочетании со снижением процентных ставок в других крупных центральных банках приводит к сокращению этой разницы.
Японская иена часто рассматривается как безопасная гавань. Это означает, что в периоды рыночного стресса инвесторы с большей вероятностью будут вкладывать деньги в японскую валюту из-за ее предполагаемой надежности и стабильности. В неспокойные времена стоимость иены, скорее всего, будет расти по отношению к другим валютам, которые считаются более рискованными для инвестиций.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.