Евро ослабевает ниже 1,1400 на фоне ожиданий повышения ставки ФРС, укрепляющих доллар США
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- EUR/USD ослабевает в район 1,1380 на ранней азиатской сессии в среду.
- Перспектива повышения процентных ставок в США поддерживает доллар США.
- Представитель ЕЦБ Маклуф заявил, что центральному банку придется снова действовать, если проявятся вторичные инфляционные эффекты.
Пара EUR/USD теряет позиции, снизившись в район 1,1380 в первые часы азиатских торгов в четверг. Основная валютная пара продолжает снижение, поскольку ястребиные сигналы Федеральной резервной системы США (ФРС) укрепляют доллар США (USD) против евро (EUR). Позднее сегодня трейдеры будут следить за еженедельным отчетом по первичным обращениям за пособием по безработице в США и выступлениями представителей ФРС.
Согласно предварительным данным по индексу менеджеров по закупкам (PMI) S&P Global в США, индекс PMI для производственной сферы вырос до 52,0 в сентябре с 51,7 в августе. Этот показатель оказался выше ожиданий на уровне 51,4.
Тем временем индекс PMI в сфере услуг снизился до 51,7 в сентябре по сравнению с предыдущим значением 52,5, оказавшись ниже рыночного консенсус-прогноза 52,0. Составной индекс PMI снизился до 51,7 в сентябре по сравнению с 52,5 на предыдущей сессии.
В среду член Совета управляющих Федеральной резервной системы США (ФРС) Майкл Барр заявил, что для взятия инфляции под контроль, "вероятно, потребуются дальнейшие корректировки монетарной политики". Президент ФРБ Ричмонда Том Баркин и президент ФРБ Бостона Сьюзан Коллинз поддержали недавнее повышение процентной ставки, сославшись на сохраняющееся инфляционное давление. Ястребиные высказывания представителей ФРС могут укрепить доллар и создать встречный ветер для EUR/USD в ближайшей перспективе.
Согласно инструменту CME FedWatch, рынки сейчас закладывают в цены почти 69,7%-ную вероятность того, что ФРС повысит ставки на четверть процентного пункта в октябре, по сравнению с 48,7% неделю назад.
Представитель Европейского центрального банка (ЕЦБ) Габриэль Маклуф заявил, что центральный банк может снова повысить процентные ставки, если высокие цены на энергоносители начнут распространяться на цены в других секторах, однако до сих пор нет признаков таких вторичных инфляционных эффектов.
Согласно Reuters, рынки сейчас оценивают примерно в 45% вероятность очередного повышения ставки на 25 б.п. в октябре, при этом дальнейшее повышение ставки полностью заложено в цены не ранее декабря. Это оставляет достаточно возможностей для влияния поступающих данных на ожидания.
Societe Generale сохраняет прогноз долгосрочного укрепления доллара, несмотря на сдержанную волатильность
Стратеги Societe Generale вновь подтверждают, что их концепция «Возвращение короля-доллара» остается в силе, подчеркивая, что «основная идея этого прогноза заключалась в том, что в противостоянии между сильными фундаментальными факторами в пользу доллара и предпочтением США иметь более слабую валюту фундаментальные факторы в конечном итоге возобладают». Они признают, что рыночные условия изменились, допуская, что «возможно, это по-прежнему верно, хотя на данный момент волатильность, судя по всему, остается в проигрыше». Тем не менее Societe Generale ясно заявляет, что «это не меняет наш долгосрочный прогноз», и банк по-прежнему ожидает, что фундаментальные факторы доллара со временем вновь проявят себя.
Барр из ФРС сигнализирует о новых повышениях ставок на фоне роста инфляционных рисков, поддерживая потенциал роста доллара
Барр из ФРС выступил с явно ястребиным посланием: оценка трекера выступлений FXS составила 8/10, превысив историческое среднее значение 7/10 и сигнализируя о более сильном уклоне в сторону ужесточения по сравнению с установленным базовым прогнозом. Акцент на том, что «вероятно, потребуется дальнейшее повышение ставок», а риски достижения инфляцией уровня 2% возросли, тогда как риски для рынка труда снизились, указывает на готовность продолжить дополнительное ужесточение политики на фоне сильного роста и устойчивого рынка труда — сочетания факторов, обычно поддерживающего доллар. Признание того, что ФРС «занимала неподходящую позицию» и ей необходимо скорректировать политику в «правильном направлении», усиливает представление о том, что текущая позиция может быть все еще слишком мягкой для своевременного возвращения инфляции к целевому уровню, что добавляет высказыванию ястребиный тон.
Индекс настроений FXS в отношении ФРС вырос на 0,42 пункта, до 148,81, уверенно находясь на ястребиной территории и соответствуя оценке трекера выступлений FXS, превышающей базовый уровень. Столь значительно превышающий 100 уровень индекса сигнализирует о том, что общий фон коммуникации ФРС по-прежнему явно смещен в сторону дальнейшего ужесточения, а такая конфигурация должна и далее поддерживать доходность долларовых инструментов и, соответственно, спрос на доллар на валютных рынках.
Технический анализ: EUR/USD сохраняет негативный прогноз на фоне перепроданности RSI
На дневном графике EUR/USD продолжает снижение ниже всех ключевых скользящих средних и полос волатильности, что сохраняет ближайший уклон уверенно медвежьим. Цена удерживается ниже 100-дневной скользящей средней (MA) и средней простой скользящей средней полос Боллинджера, тогда как весь конверт Боллинджера теперь находится выше спотовой цены, подчеркивая устойчивое понижательное давление. Индекс относительной силы (RSI) (14) на уровне 25,4 находится в зоне перепроданности, что указывает на чрезмерно сильный медвежий импульс, но пока не спровоцировало существенного восстановления.
С точки зрения роста, ближайшее сопротивление появляется в районе нижней полосы Боллинджера на уровне 1,1380 — близкого порога волатильности, который паре необходимо отвоевать, чтобы ослабить текущее давление. Выше него более значительный кластер сопротивления формируют 100-дневная MA на уровне 1,1535 и средняя полоса Боллинджера на уровне 1,1545, а верхняя полоса Боллинджера, расположенная выше вблизи 1,1710, обозначает следующую бычью цель в случае развития более сильного коррекционного отскока. Поскольку в этих данных отсутствуют четкие уровни поддержки ниже текущей цены, пара остается уязвимой к дальнейшему снижению, пока покупатели не смогут вернуть как минимум область 1,1380–1,1550.
(Технический анализ этой статьи был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
Евро - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Евро является валютой 19 стран Европейского союза, входящих в еврозону. Это вторая валюта в мире, которая пользуется наибольшим спросом в торговле после доллара США. В 2022 году на нее приходился 31% всех операций с иностранной валютой, при этом средний ежедневный оборот составлял более 2,2 трлн долларов в день. EUR/USD - самая активно торгуемая валютная пара в мире, на нее приходится примерно 30% транзакций, за ней следуют EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) и EUR/AUD (2%).
Европейский центральный банк (ЕЦБ), расположенный во Франкфурте, Германия, является резервным банком еврозоны. ЕЦБ устанавливает процентные ставки и управляет денежно-кредитной политикой. Основной задачей ЕЦБ является поддержание стабильности цен, что означает либо контроль над инфляцией, либо стимулирование экономического роста. Его основным инструментом является повышение или понижение процентных ставок. Относительно высокие процентные ставки – или ожидание их повышения – обычно благоприятствуют евро, и наоборот. Совет управляющих ЕЦБ принимает решения по денежно-кредитной политике на заседаниях, которые проводятся восемь раз в год. Решения принимаются главами национальных банков еврозоны и шестью постоянными членами, включая президента ЕЦБ Кристин Лагард.
Данные по инфляции в еврозоне, измеряемые гармонизированным индексом потребительских цен (HICP), являются важным эконометрическим индикатором для евро. Если инфляция растет сильнее, чем ожидалось, особенно если она превышает целевой уровень ЕЦБ 2%, это вынуждает ЕЦБ повышать процентные ставки, чтобы вернуть инфляцию под контроль. Относительно высокие процентные ставки по сравнению с другими странами обычно идут на пользу евро, так как делают регион более привлекательным местом для глобальных инвесторов.
Публикуемые данные отражают состояние экономики и могут повлиять на курс евро. Такие показатели, как ВВП, индексы PMI для производственной сферы и сферы услуг, занятость и опросы потребительских настроений, могут повлиять на курс единой валюты. Сильная экономика полезна для евро. Она не только привлекает больше иностранных инвестиций, но и может побудить ЕЦБ повысить процентные ставки, что непосредственно укрепит евро. В противном случае, если экономические данные будут слабыми, евро, скорее всего, упадет. Экономические данные по четырем крупнейшим странам еврозоны (Германия, Франция, Италия и Испания) имеют особое значение, поскольку на них приходится 75% экономики еврозоны.
Еще одним важным релизом для евро является торговый баланс. Этот показатель измеряет разницу между тем, что страна зарабатывает на своем экспорте, и тем, что она тратит на импорт за определенный период. Если страна производит востребованные товары на экспорт, то ее валюта будет расти в цене исключительно за счет дополнительного спроса со стороны иностранных покупателей, желающих приобрести эти товары. Таким образом, положительное сальдо торгового баланса укрепляет валюту, и наоборот.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.