Недельный прогноз по GBP/USD: фунт стерлингов демонстрирует бычью консолидацию перед важной неделей
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- Фунт стерлингов вновь не смог преодолеть уровень 1,3600 по отношению к доллару США после достижения двухмесячных максимумов.
- Пара GBP/USD готовится к насыщенной неделе, в центре внимания — новости с Ближнего Востока и экономическая повестка.
- GBP/USD консолидируется перед следующим ростом, преодолев сопротивление тройного максимума.
Фунт стерлингов (GBP) продолжил восстановление по отношению к доллару США (USD) и обновил двухмесячные максимумы около 1,3600, но продавцы быстро вмешались. Несмотря на поздний откат, GBP/USD зафиксировала вторую подряд недельную прибыль благодаря очередному росту перед выходными.
Фунт стерлингов сохранил бычий настрой
Пара GBP/USD открыла неделю медвежьим гэпом примерно в 45 пунктов в понедельник, прежде чем закрыть гэп и совершить уверенное восстановление. При этом пара пробила сопротивление тройного максимума чуть ниже уровня 1,3500, что активировало дальнейший интерес к покупкам.
Двусторонняя торговля была обусловлена возобновившимися опасениями по поводу эскалации конфликта на Ближнем Востоке после неудачных мирных переговоров между США и Ираном в Исламабаде в выходные.
Разрыв переговоров привел к угрозам президента США Дональда Трампа о блокаде Ормузского пролива, а также к повторению угроз атаковать гражданскую энергетическую инфраструктуру Ирана.
Кроме того, поступали сообщения, что Трамп и его советники рассматривают возможность ограниченных военных ударов по Ирану в связи с последствиями.
Возобновившиеся опасения на Ближнем Востоке повысили спрос на доллар США (USD) как на безопасный актив и мировую резервную валюту. Зеленый доллар также воспользовался усилением ястребиных ожиданий относительно процентной политики Федеральной резервной системы (ФРС), вызванных ростом инфляционных прогнозов на фоне энергетического шока.
Однако в ходе американских торгов в понедельник ситуация изменилась в пользу доллара, и продавцы USD взяли под контроль рынок на оставшуюся часть недели, поскольку оптимизм рынка вернулся на фоне дальнейших дипломатических усилий по урегулированию конфликта на Ближнем Востоке.
Умиротворяющие заявления президента США Дональда Трампа и вице-президента Джей Ди Вэнса возродили надежды на новый раунд мирных переговоров между США и Ираном.
Также ходили слухи, что США могут продлить режим прекращения огня еще на две недели. В среду Трамп заявил, что переговоры между США и Ираном могут возобновиться в ближайшие два дня.
Кроме того, появились признаки стабилизации ситуации в Ормузском проливе на фоне военно-морской блокады США, а последующее снижение цен на нефть ослабило инфляционные опасения, что способствовало оптимизму на рынке.
В четверг президент США объявил о десятидневном соглашении о прекращении огня между Израилем и Ливаном, поскольку переговоры между сторонами, вероятно, возобновятся в Вашингтоне на следующей неделе.
Помимо геополитики, сильные данные по валовому внутреннему продукту (ВВП) Китая за первый квартал и позитивные отчеты американских банков сместили внимание обратно на фундаментальные факторы, поддержав общий оптимизм и удерживая доллар США на шестинедельных минимумах.
Британский фунт также получил поддержку от позитивных данных по росту экономики Великобритании. Управление национальной статистики (ONS) показало в четверг, что ВВП Великобритании вырос на 0,5% в месячном выражении (MoM) в феврале после роста на 0,1% в январе, превзойдя ожидаемые +0,1%.
Однако к выходным рынки стали осторожными, сомневаясь в прочности перемирия между Израилем и Ливаном и отсутствии ясности по следующему раунду мирных переговоров между США и Ираном.
Это оказало давление на бычий импульс рискочувствительного фунта стерлингов и вызвало откат пары GBP/USD с двухмесячных максимумов 1,3594, достигнутых в четверг.
Кроме того, снижение ожиданий по поводу повышения процентной ставки Банком Англии (BoE) в этом году также сдержало ралли восстановления пары.
«Рост, вероятно, замедлится в любом случае к лету, поскольку инфляция превысит 4% после июля. В то время как рост заработной платы в частном секторе ближе к 3% и, если что, в краткосрочной перспективе даже склоняется к снижению, реальные заработные платы будут падать. Вот почему мы по-прежнему не уверены, что Банк Англии повысит ставки в этом году», — сказал экономист ING Джеймс Смит.
Тем не менее, повышение интереса к риску помогло паре GBP/USD немного вырасти и завершить неделю в верхней половине своего недельного диапазона. Аббас Арагчи, министр иностранных дел Ирана, объявил в пятницу, что в соответствии с перемирием в Ливане проход для всех коммерческих судов через Ормузский пролив объявлен полностью открытым на оставшийся период перемирия. После этого события интерес к риску вернулся на рынки и оказал давление на доллар США, что позволило паре восстановить динамику.
Внимание к ключевым данным Великобритании и новостям с Ближнего Востока
На предстоящей неделе бычий потенциал GBP/USD будет проверен рядом важных экономических данных с обеих сторон Атлантики на фоне поступающих новостей о конфликте на Ближнем Востоке.
Последние обновления по возможным переговорам о мире между США и Ираном в выходные и перемирие между Израилем и Ливаном зададут тон рынкам в понедельник, поскольку календарь событий будет беден на данные.
Во вторник выйдет отчет по рынку труда Великобритании, за которым последуют данные по розничным продажам в США и показания назначенного председателя ФРС Кевина Уорша. Уорш должен выступить с показаниями по своей кандидатуре на пост председателя ФРС перед Сенатским комитетом по банковскому делу, жилищному строительству и городскому развитию в Вашингтоне.
Его комментарии будут тщательно анализироваться на предмет вероятного курса политики, который он примет после вступления в должность председателя ФРС с середины мая. Доллар США останется очень чувствительным к новостям с Ближнего Востока и комментариям Уорша, что существенно повлияет на динамику GBP/USD.
Данные по индексу потребительских цен (CPI) Великобритании за март будут опубликованы в среду, отражая энергетический шок от воздействия войны на инфляцию, что может усилить ставки на повышение Банком Англии и потрясти фунт стерлингов.
Позже в тот же день политик Банка Англии Сара Бриден примет участие в беседе у камина под названием «Уточнение влияния частного кредитования на системную стабильность» на мероприятии Financial Times Live Private Credit Connect в Лондоне.
Предварительные данные по производственному и сервисному PMI Великобритании и США выделятся в четверг, а также будут опубликованы еженедельные данные по числу заявок на пособие по безработице.
Розничные продажи в Великобритании в пятницу станут единственными значимыми макроэкономическими данными на фоне отсутствия ключевых статистик из США.
На протяжении всей недели не будет выступлений представителей ФРС, поскольку американский центральный банк вступит в «период молчания» с субботы перед заседанием по монетарной политике 28-29 апреля.
Технический анализ GBP/USD
На дневном графике GBP/USD торгуется на уровне 1,3579, сохраняя конструктивный бычий настрой, поскольку спот удерживается выше 20-, 50-, 100- и 200-дневных простых скользящих средних (SMA), сосредоточенных примерно между 1,3375 и 1,3450. Такое расположение базовых средних указывает на поглощение откатов, в то время как индекс относительной силы (RSI) (14) около 62 указывает на устойчивый, но еще не чрезмерно растянутый вверх импульс, оставляя пространство для дальнейшего роста, пока покупатели защищают ближайший уровень поддержки на скользящей средней.
Сверху начальное сопротивление расположено на горизонтальном барьере 1,3600, за которым следуют следующие уровни сопротивления на 1,3700 и 1,3840. Снизу ближайшая поддержка видна на уровне 1,3500, при этом 100-дневная SMA на 1,3451, 50-дневная SMA на 1,3426 и 200-дневная SMA на 1,3413 формируют плотную зону спроса выше 20-дневной SMA на 1,3375; пробой ниже этой зоны будет необходим для подрыва текущего бычьего настроя.
(Технический анализ этой статьи был подготовлен с помощью инструмента искусственного интеллекта.)
Инфляция - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Инфляция измеряет рост цен на репрезентативную корзину товаров и услуг. Общая инфляция обычно выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом к году (г/г). Базовая инфляция не включает в себя более волатильные элементы, такие как продукты питания и топливо, которые могут колебаться из-за геополитических и сезонных факторов. Базовая инфляция - это показатель, на который обращают внимание экономисты, и на который ориентируются центральные банки, которым поручено поддерживать инфляцию на управляемом уровне, обычно около 2%.
Индекс потребительских цен (CPI) измеряет изменение цен на корзину товаров и услуг за определенный период времени. Обычно он выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом ранее (г/г). Базовый индекс потребительских цен - это показатель, на который ориентируются центральные банки, поскольку он исключает волатильные цены на продовольствие и топливо. Когда базовый индекс потребительских цен превышает 2%, это обычно приводит к повышению процентных ставок, и наоборот, когда он падает ниже 2%, ставки снижаются. Поскольку более высокие процентные ставки благоприятны для валюты, более высокая инфляция обычно приводит к укреплению валюты. Когда инфляция снижается, происходит обратное.
Хотя это может показаться нелогичным, высокая инфляция в стране способствует росту стоимости ее валюты, и наоборот, при низкой инфляции. Это происходит потому, что центральный банк обычно повышает процентные ставки для борьбы с высокой инфляцией, что привлекает больший приток капитала со стороны инвесторов, ищущих выгодное место для вложения своих денег.
Раньше золото было тем активом, к которому инвесторы обращались во времена высокой инфляции, поскольку оно сохраняло свою стоимость. И хотя инвесторы по-прежнему часто покупают золото из-за его статуса «безопасного убежища» в периоды сильных рыночных потрясений, в большинстве случаев это не так. Это происходит потому, что при высокой инфляции центральные банки повышают процентные ставки для борьбы с ней. Повышение процентных ставок негативно сказывается на золоте, поскольку увеличивает стоимость владения золотом по сравнению с процентными активами или размещением денег на депозитном счете. С другой стороны, снижение инфляции, как правило, положительно сказывается на золоте, поскольку это снижает процентные ставки, делая желтый металл более выгодной инвестиционной альтернативой.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.